아부다비 글로벌 마켓에 T-BILLS 펀드 출시 실현

아부다비 글로벌 마켓에서 허가된 최초의 토큰화된 국채 펀드가 목요일에 출시되었으며, 제작자들은 아부다비로부터 1억 달러를 유치하기를 희망하고 있습니다.

The first tokenised treasury bill fund licensed in the Abu Dhabi Global Market (ADGM) launched on Thursday, aiming to attract $100 million from investors within a year.

아부다비 글로벌 마켓(ADGM)에서 허가된 최초의 토큰화된 국채 펀드가 1년 이내에 투자자로부터 1억 달러를 유치하는 것을 목표로 목요일에 출시되었습니다.

Such funds buy United States treasuries, which are US government bonds, and then create a blockchain-based token to represent these assets, thereby enabling digital, fractional ownership that may prove more liquid and accessible.

이러한 자금은 미국 국채인 미국 국채를 구매한 다음 이러한 자산을 나타내는 블록체인 기반 토큰을 생성함으로써 보다 유동적이고 접근하기 쉬운 디지털 부분 소유권을 가능하게 합니다.

According to the website rwa.xyz, investment in tokenised treasury funds has soared to more than $2.4 billion worldwide, up from just $105 million at the start of 2023.

웹사이트 rwa.xyz에 따르면, 토큰화된 국고 자금에 대한 투자는 2023년 초 1억 500만 달러에서 전 세계적으로 24억 달러 이상으로 급증했습니다.

These tokenised funds are now held across nearly 8,800 addresses, or accounts, at an average of $275,000 each.

이러한 토큰화된 자금은 현재 거의 8,800개의 주소 또는 계정에 걸쳐 각각 평균 ​​$275,000에 보관되어 있습니다.

The Realize T-BILLS Fund is launched by Abu Dhabi-based duo Neovision Wealth Management and Realize.

Realize T-BILLS 펀드는 아부다비에 본사를 둔 Neovision Wealth Management 및 Realize 듀오가 출시했습니다.

Neovision will manage the fund, while Realize operates the supporting technology.

Neovision은 자금을 관리하고 Realize는 지원 기술을 운영합니다.

Speaking to AGBI, Dominik Schiener, Realize’s co-founder, said his target was for the fund to have $100 million in assets under management in 12 months’ time. Of this, he expects 20 to 30 percent will come from investors in the Gulf and the remainder from Europe and Southeast Asia.

Realize의 공동 창업자인 Dominik Schiener는 AGBI와의 인터뷰에서 자신의 목표는 펀드가 12개월 내에 1억 달러의 자산을 관리하는 것이라고 말했습니다. 그는 이 중 20~30%가 걸프 지역 투자자들로부터, 나머지는 유럽과 동남아시아 투자자들로부터 나올 것으로 예상하고 있다.

“Southeast Asia is going to be the largest demographic for us. We also want to do a lot in the Middle East because it has a high penetration of crypto users and wealthy individuals,” Schiener said.

“동남아시아는 우리에게 가장 큰 인구통계학적 지역이 될 것입니다. 우리는 또한 중동에서 암호화폐 사용자와 부유한 개인의 침투율이 높기 때문에 많은 일을 하고 싶습니다.”라고 Schiener는 말했습니다.

Arvind Ramamurthy, Abu Dhabi Global Market's chief market development officer, said in a statement announcing the fund’s launch: “As a tokenised investment fund adhering to stringent regulatory standards, it positions the international financial centre of Abu Dhabi as a global leader in real-world asset tokenisation.”

Abu Dhabi Global Market의 최고 시장 개발 책임자인 Arvind Ramamurthy는 펀드 출시를 발표한 성명에서 다음과 같이 말했습니다. “엄격한 규제 기준을 준수하는 토큰화된 투자 펀드로서 아부다비의 국제 금융 센터를 실제 세계의 글로벌 리더로 자리매김 자산 토큰화.”

The Realize T-BILLS Fund invests in three-month US treasury bill ETFs (exchange-traded funds) run by BlackRock and State Street Global Advisors.

Realize T-BILLS 펀드는 BlackRock과 State Street Global Advisors가 운영하는 3개월 만기 미국 국채 ETF(상장지수펀드)에 투자합니다.

Its minimum investment is $50,000, and it is open to qualified investors worldwide outside of the United States.

최소 투자 금액은 $50,000이며, 미국 이외의 전 세계 적격 투자자에게 열려 있습니다.

“The fund holds the ETF in custody. The key difference is that instead of having a typical share registry, we have it as tokens,” Schiener said.

“펀드가 ETF를 보관하고 있습니다. 주요 차이점은 일반적인 주식 등록부를 보유하는 대신 이를 토큰으로 보유한다는 것입니다.”라고 Schiener는 말했습니다.

“The tokens represent physical and legal ownership in the fund. You can create new markets to trade these tokenised assets, so you have more liquidity and new utility.

“토큰은 펀드의 물리적, 법적 소유권을 나타냅니다. 이러한 토큰화된 자산을 거래하기 위해 새로운 시장을 만들 수 있으므로 더 많은 유동성과 새로운 유틸리티를 얻을 수 있습니다.

“It's not a cryptocurrency, but a security token, because it's backed by the underlying securities, which are treasury bills.”

“암호화폐가 아니라 시큐리티 토큰입니다. 왜냐하면 국채인 기초 증권으로 뒷받침되기 때문입니다.”

The fund accepts conventional currency via wire transfer as well as Bitcoin, Ethereum and Iota tokens.

이 펀드는 비트코인, 이더리움, 아이오타 토큰뿐만 아니라 전신 송금을 통해 기존 통화를 허용합니다.

Whether fiat money or crypto, these are then used to buy the ETFs via Swissquote, an online trading platform based in Nyon, Switzerland.

법정화폐든 암호화폐든 이 돈은 스위스 니옹에 본사를 둔 온라인 거래 플랫폼인 Swissquote를 통해 ETF를 구매하는 데 사용됩니다.

“It automatically gets converted into a token and you receive the token into your wallet,” Schiener said. “So, you have instant liquidity.”

Schiener는 “자동으로 토큰으로 변환되어 지갑으로 토큰을 받게 됩니다.”라고 말했습니다. "그래서 즉각적인 유동성을 갖게 된 거죠."

Schiener said the fund’s target investors were wealthy individuals or entities already invested in crypto but who “want to diversify out of volatile crypto towards safer, yield-bearing assets that are collateralised”.

Schiener는 이 펀드의 대상 투자자는 이미 암호화폐에 투자했지만 “변동성 있는 암호화폐에서 담보로 제공되는 보다 안전하고 수익률이 높은 자산으로 다각화하기를 원하는” 부유한 개인이나 기업이라고 말했습니다.

He said he also hoped to attract more conventionally minded investors and family offices that want to obtain exposure to crypto and “leverage their portfolio”.

그는 또한 암호화폐에 대한 노출을 얻고 “그들의 포트폴리오를 활용”하기를 원하는 보다 전통적인 마음을 가진 투자자와 패밀리 오피스를 유치하기를 희망한다고 말했습니다.

“Realize's tokenised fund will enable investors to use treasury ETF holdings in new ways that you haven't been able to do with the traditional financial ecosystem, or where it's very expensive to do that,” Schiener said.

Schiener는 “Realize의 토큰화된 펀드를 통해 투자자는 기존 금융 생태계에서는 할 수 없었던 새로운 방식으로 국채 ETF 보유를 사용할 수 있거나 비용이 많이 드는 곳에서 사용할 수 있게 될 것입니다.”라고 말했습니다.

“The key innovation is, you can then leverage these tokenised assets in what we call yield vaults. You can take out a loan against the tokens and generate additional yield by acquiring other assets,” he said. “This collateralisation and the instant liquidity, where you can trade treasury bills, will be the most exciting part of this.”

“핵심 혁신은 우리가 수익률 보관소라고 부르는 토큰화된 자산을 활용할 수 있다는 것입니다. 토큰에 대한 대출을 받고 다른 자산을 인수하여 추가 수익을 창출할 수 있습니다.”라고 그는 말했습니다. “국채를 거래할 수 있는 담보와 즉각적인 유동성이 이 일의 가장 흥미로운 부분이 될 것입니다.”

Realize will soon launch an online platform where institutional investors can lend to fund token holders who will use their tokens as collateral.

Realize는 기관 투자자가 자신의 토큰을 담보로 사용할 토큰 보유자에게 자금을 빌려줄 수 있는 온라인 플랫폼을 곧 출시할 예정입니다.

“The objective for the investor would be to generate a higher yield than what they're paying in interest” on their collateralised borrowings, Schiener said.

Schiener는 "투자자의 목표는 담보 차입금에 대해 이자로 지불하는 것보다 더 높은 수익률을 창출하는 것"이라고 말했습니다.

“As we give new options to generate yield beyond just the underlying yield of the treasury bills, it gets a lot more attractive for investors,” he said. “We’re already working on two more structures to tokenise different assets. Setting up something for retail investors would be also very interesting.”

그는 "국채의 기본 수익률을 넘어 수익률을 창출할 수 있는 새로운 옵션을 제공함으로써 투자자들에게 훨씬 더 매력적이게 되었습니다"라고 말했습니다. “우리는 이미 다양한 자산을 토큰화하기 위해 두 가지 구조를 더 연구하고 있습니다. 소매 투자자를 위한 무언가를 설정하는 것도 매우 흥미로울 것입니다.”