PGI Global Founder chargé par la SEC de frauder les investisseurs de près de 200 millions de dollars

La Commission américaine des Securities and Exchange (SEC) a inculpé le fondateur de la société d'investissement de crypto et de change PGI Global, maintenant disparue, d'avoir violée fédéral

The U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) today charged the founder of now-defunct crypto and foreign exchange investment company PGI Global, with engaging in a "Ponzi-like scheme" to defraud investors over the course of two years.

La Commission américaine des Securities and Exchange (SEC) a accusé aujourd'hui le fondateur de la société d'investissement de crypto et de change, PGI Global, de se livrer à un "régime de type Ponzi" pour frauder les investisseurs au cours de deux ans.

According to regulators, Ramil Palafox, 59, of Las Vegas, Nevada, is also the subject of parallel criminal charges being brought by the Department of Justice (DOJ). A Virginia grand jury indicted Palafox in March with 23 counts of fraud, including eight counts of wire fraud.

Selon les régulateurs, Ramil Palafox, 59 ans, de Las Vegas, Nevada, fait également l'objet d'accusations criminelles parallèles portées par le ministère de la Justice (DOJ). Un grand jury de Virginie a inculpé Palafox en mars avec 23 chefs de fraude, dont huit chefs de fraude par fil.

However, due to what prosecutors described as Palafox’s “substantial ties” to the Philippines, including dual citizenship, the judge overseeing his criminal case on Tuesday issued an order that Palafox should remain in custody until further notice.

Cependant, en raison de ce que les procureurs ont décrit comme des «liens substantiels» de Palafox aux Philippines, y compris la double citoyenneté, le juge supervisant son affaire pénale a rendu mardi une ordonnance selon laquelle Palafox devrait rester en détention jusqu'à nouvel ordre.

According to the SEC’s complaint, PGI Global was a crypto investment scheme that ran from January 2020 to October 2021. Approximately 90,000 investors around the world purchased membership packages with either bitcoin (BTC) or fiat currency that promised hefty returns on their investments — up to 3% daily and a 200% total return.

Selon la plainte de la SEC, PGI Global était un programme d'investissement cryptographique qui s'est déroulé de janvier 2020 à octobre 2021. Environ 90 000 investisseurs à travers le monde ont acheté des forfaits d'adhésion avec Bitcoin (BTC) ou une devise Fiat qui a promis des rendements élevés sur leurs investissements - jusqu'à 3% par jour et un rendement total de 200%.

But instead of actually investing his clients’ money, prosecutors say Palafox spent over a quarter of the funds unjustly enriching himself and his family members, and used the rest to pay back earlier investors in the scheme until it collapsed.

Mais au lieu d'investir de l'argent de ses clients, les procureurs disent que Palafox a passé plus d'un quart des fonds enrichissant injustement lui-même et les membres de sa famille, et ont utilisé le reste pour rembourser les investisseurs antérieurs dans le programme jusqu'à ce qu'il s'effondre.

"Palafox used the guise of innovation to lure investors into lining his pockets with millions of dollars while leaving many victims e, " said Laura D’Allaird, chief of the SEC’s new Cyber and Emerging Technologies Unit. "In reality, his false claims of crypto industry expertise and a supposed AI-powered auto-trading platform were just masking an international securities fraud."

"Palafox a utilisé le couvert de l'innovation pour attirer les investisseurs à aligner ses poches avec des millions de dollars tout en laissant de nombreuses victimes E", a déclaré Laura d'Allaird, chef de la nouvelle unité des technologies de cyber et émergente de la SEC. "En réalité, ses fausses allégations d'expertise de l'industrie cryptographique et une supposée plate-forme de négociation automatique alimentée par l'IA ne faisaient que masquer une fraude internationale en matière de valeurs mobilières."

Since the beginning of U.S. President Donald Trump’s second term in January, the SEC has drastically overhauled its approach to crypto regulation.

Depuis le début du deuxième mandat du président américain Donald Trump en janvier, la SEC a considérablement révisé son approche de la réglementation de la cryptographie.

After years of instituting an aggressive agenda focused largely on pressuring crypto companies into registering their offerings with the agency, the SEC has dropped several investigations and some litigation against crypto firms that were being pursued by the agency’s Enforcement Division.

Après des années à instituer un programme agressif axé en grande partie sur la pressions des entreprises cryptographiques dans l'enregistrement de leurs offres auprès de l'agence, la SEC a abandonné plusieurs enquêtes et des litiges contre les entreprises cryptographiques qui ont été poursuivies par la division d'application de l'agence.

Despite its about-face on the so-called “regulation-by-enforcement” practiced during former Chair Gary Gensler’s tenure, the SEC has promised that it will continue to go after crypto-related securities fraud.

Malgré son sujet sur la soi-disant «réglementation par application», pratiquée pendant le mandat de l'ancien président Gary Gensler, la SEC a promis qu'elle continuerait de se poursuivre après la fraude en matière de titres liés à la crypto.

Similarly, the DOJ has narrowed its approach to crypto-related prosecution, disbanding its crypto task force and instructing staff not to criminally charge regulatory violations in cases involving crypto. In a memo to staff last month, Deputy Attorney General Todd Blanche told prosecutors to focus their efforts on going after “individuals who victimize digital asset investors.”

De même, le DOJ a réduit son approche des poursuites liées à la crypto, dissoussant son groupe de travail sur la cryptographie et demandant au personnel de ne pas accueillir pénalement des violations réglementaires dans les cas impliquant la crypto. Dans un mémo du personnel le mois dernier, le procureur général adjoint Todd Blanche a déclaré aux procureurs de concentrer leurs efforts sur les «personnes qui victimisent les investisseurs d'actifs numériques».

In Palafox’s case, the SEC is aiming to get investors’ money back, plus interest and civil penalties, as well as get injunctive relief that would prevent him from similar crimes in the future. The SEC is also seeking to get money back from several of Palafox’s family members, including his wife, Marissa Mendoza Palafox, and his brother-in-law, Darvie Mendoza.

Dans le cas de Palafox, la SEC vise à récupérer l'argent des investisseurs, ainsi qu'à des intérêts et des sanctions civiles, ainsi qu'à obtenir une injonction qui l'empêcherait de crimes similaires à l'avenir. La SEC cherche également à récupérer de l'argent à plusieurs membres de la famille de Palafox, notamment sa femme, Marissa Mendoza Palafox, et son beau-frère, Darvie Mendoza.

In a submission to the court, the DOJ has said that Palafox — if found guilty — is facing “at least 108-135 months’ imprisonment,” or 9 to 11 years.

Dans une soumission au tribunal, le DOJ a déclaré que Palafox - s'il est reconnu coupable - est confronté à «au moins 108-135 mois d'emprisonnement», ou de 9 à 11 ans.

Palafox’s lawyer did not respond to an email seeking comment.

L'avocat de Palafox n'a pas répondu à un e-mail demandant des commentaires.