Wie investiert man in Binance Alpha? Eine detaillierte Datenanalyse der kurzfristigen, mittel- bis langfristigen Listungseffekte

Seit Binance am 18. Dezember Binance Alpha startete, wurden insgesamt 38 Token gelistet. In der ersten Phase handelte es sich bei den meisten Token um Token mit hoher Marktkapitalisierung, was zu relativ unbedeutenden Preiserhöhungen führte

Since Binance launched Binance Alpha on December 18, a total of 38 tokens have been listed. The first phase saw most of the tokens being high market cap tokens, resulting in relatively insignificant price increases; however, the fifth phase's WHALES experienced significant increases due to their very small market cap. So how should one invest?

Seit Binance am 18. Dezember Binance Alpha startete, wurden insgesamt 38 Token gelistet. In der ersten Phase handelte es sich bei den meisten Token um Token mit hoher Marktkapitalisierung, was zu relativ unbedeutenden Preiserhöhungen führte. Allerdings verzeichneten die WHALES der fünften Phase aufgrund ihrer sehr geringen Marktkapitalisierung deutliche Zuwächse. Wie soll man also investieren?

In this article, we will answer several questions through detailed data:

In diesem Artikel beantworten wir anhand detaillierter Daten mehrere Fragen:

- What is the short-term listing effect?

- Was ist der kurzfristige Listungseffekt?

- What is the medium to long-term listing effect?

- Was ist der mittel- bis langfristige Listungseffekt?

- Are there different price fluctuation patterns across different chains?

- Gibt es unterschiedliche Preisschwankungsmuster in verschiedenen Ketten?

- Is there a correlation between the listing effect and market cap?

- Gibt es einen Zusammenhang zwischen dem Listungseffekt und der Marktkapitalisierung?

Data Overview

Datenübersicht

The 5-minute price changes, 1-hour price changes, and cumulative price changes since listing for the 38 tokens in the six phases of Binance Alpha are shown in the table below. All price data comes from TradingView's 5-minute candlestick chart; market cap is the circulating market cap from CoinGecko.

Die 5-Minuten-Preisänderungen, 1-Stunden-Preisänderungen und kumulative Preisänderungen seit der Notierung für die 38 Token in den sechs Phasen von Binance Alpha sind in der folgenden Tabelle aufgeführt. Alle Preisdaten stammen aus dem 5-Minuten-Candlestick-Chart von TradingView. Die Marktkapitalisierung ist die zirkulierende Marktkapitalisierung von CoinGecko.

To objectively compare whether the cumulative price changes outperform the overall market, this article selects three tokens as reference objects: arc on Solana, VIRTUAL on Base, and BTC. (Note: PSTAKE was omitted here as no sufficiently liquid trading pairs could be found, resulting in significant price volatility.)

Um objektiv zu vergleichen, ob die kumulierten Preisänderungen den Gesamtmarkt übertreffen, werden in diesem Artikel drei Token als Referenzobjekte ausgewählt: Arc auf Solana, VIRTUAL auf Base und BTC. (Hinweis: PSTAKE wurde hier weggelassen, da keine ausreichend liquiden Handelspaare gefunden werden konnten, was zu erheblicher Preisvolatilität führte.)

What is the short-term listing effect?

Was ist der kurzfristige Listungseffekt?

From the table above, we can see that the average 5-minute price changes from the first to the sixth phase are all positive, at 14%, 23%, 18%, 5%, 22%, and 0%, respectively. This indicates that Binance Alpha does have a short-term listing effect, but it is certainly much less significant compared to Binance's own platform. For reference, the average 5-minute listing effect of Moonshot is about 30%, which is relatively close.

Aus der obigen Tabelle können wir ersehen, dass die durchschnittlichen 5-Minuten-Preisänderungen von der ersten bis zur sechsten Phase alle positiv sind und 14 %, 23 %, 18 %, 5 %, 22 % bzw. 0 % betragen. Dies deutet darauf hin, dass Binance Alpha zwar einen kurzfristigen Listungseffekt hat, dieser ist jedoch im Vergleich zur Binance-eigenen Plattform sicherlich weitaus weniger bedeutsam. Als Referenz: Der durchschnittliche 5-Minuten-Listing-Effekt von Moonshot beträgt etwa 30 %, was relativ nahe kommt.

However, further analysis shows that the short-term price increases are mainly contributed by one or two standout tokens, while most tokens have negligible price increases.

Eine weitere Analyse zeigt jedoch, dass die kurzfristigen Preiserhöhungen hauptsächlich durch ein oder zwei herausragende Token verursacht werden, während die meisten Token vernachlässigbare Preiserhöhungen aufweisen.

The following chart shows the price changes in three different time periods, clearly indicating that the red sections (5-minute price increases) have a few standout bars, but most price increases are very small.

Das folgende Diagramm zeigt die Preisänderungen in drei verschiedenen Zeiträumen und zeigt deutlich, dass in den roten Abschnitten (5-Minuten-Preiserhöhungen) einige hervorstechende Balken vorhanden sind, die meisten Preiserhöhungen jedoch sehr gering ausfallen.

What is the medium to long-term listing effect?

Was ist der mittel- bis langfristige Listungseffekt?

Using the 1-hour closing price as a reference, the table shows that most tokens maintain positive price increases (green bars above the 0 axis) one hour after listing.

Unter Verwendung des 1-Stunden-Schlusskurses als Referenz zeigt die Tabelle, dass die meisten Token eine Stunde nach der Notierung positive Preissteigerungen (grüne Balken über der 0-Achse) aufweisen.

Considering users who may not buy quickly, comparing the 1-hour closing price to the 5-minute closing price (where green bars below red bars indicate relative declines), the relative price changes for the six phases are -10%, -7%, 3%, -3%, 4%, and 4%. This means that if you buy in too late, you may get stuck in the mid-term.

Betrachtet man Benutzer, die möglicherweise nicht schnell kaufen, und vergleicht den 1-Stunden-Schlusspreis mit dem 5-Minuten-Schlusspreis (wobei grüne Balken unter roten Balken relative Rückgänge anzeigen), betragen die relativen Preisänderungen für die sechs Phasen -10 %, -7 %. , 3 %, -3 %, 4 % und 4 %. Das heißt, wenn Sie sich zu spät einkaufen, kann es sein, dass Sie mittelfristig stecken bleiben.

How does the long-term performance look? The blue bars in the chart clearly show that after listing on Binance Alpha, these tokens have significantly better long-term price increases compared to short-term increases. For most users, it is more suitable to first research which projects are of high quality after listing, then wait for a pullback to buy in and anticipate long-term gains.

Wie sieht die langfristige Performance aus? Die blauen Balken im Diagramm zeigen deutlich, dass diese Token nach der Notierung auf Binance Alpha deutlich bessere langfristige Preissteigerungen aufweisen als kurzfristige Steigerungen. Für die meisten Nutzer ist es besser, nach der Börsennotierung zunächst zu recherchieren, welche Projekte von hoher Qualität sind, und dann auf einen Rückgang zu warten, um sich einzukaufen und langfristige Gewinne zu erwarten.

Is the long-term price increase driven by the overall upward trend in the crypto market, or is there indeed an influence from the platform? Through the three comparison groups of arc, VIRTUAL, and BTC, we can see that the overall market was in a downward trend during the first three batches of listings, yet the listed tokens still had positive price increases. Therefore, overall, listing on Binance Alpha is indeed a long-term benefit for tokens.

Ist der langfristige Preisanstieg auf den allgemeinen Aufwärtstrend im Kryptomarkt zurückzuführen oder gibt es tatsächlich einen Einfluss der Plattform? Anhand der drei Vergleichsgruppen arc, VIRTUAL und BTC können wir erkennen, dass sich der Gesamtmarkt während der ersten drei Listing-Chargen in einem Abwärtstrend befand, die gelisteten Token jedoch immer noch positive Preissteigerungen verzeichneten. Daher ist die Notierung auf Binance Alpha insgesamt tatsächlich ein langfristiger Vorteil für Token.

Do different chains exhibit different price fluctuation patterns?

Weisen verschiedene Ketten unterschiedliche Preisschwankungsmuster auf?

Organizing by chain, the data tables and bar charts are shown below. The differences among the chains are very obvious; Ethereum leads significantly in 5-minute price changes, while Base is the weakest; in terms of long-term price increases, Solana is far ahead, with the other three chains showing little difference.

Die nach Kette geordneten Datentabellen und Balkendiagramme werden unten angezeigt. Die Unterschiede zwischen den Ketten sind sehr offensichtlich; Ethereum führt bei den 5-Minuten-Preisänderungen deutlich an, während Base am schwächsten ist; Bei den langfristigen Preissteigerungen liegt Solana weit vorne, während die anderen drei Ketten kaum Unterschiede aufweisen.

The data for Solana chain tokens is as follows. Overall, the 5-minute and 1-hour price changes show little difference, while the long-term price increase is far ahead, making it possibly the most suitable chain to participate in Binance Alpha.

Die Daten für Solana-Ketten-Token sind wie folgt. Insgesamt zeigen die 5-Minuten- und 1-Stunden-Preisänderungen kaum Unterschiede, während der langfristige Preisanstieg weit voraus ist, was sie möglicherweise zur am besten geeigneten Kette für die Teilnahme an Binance Alpha macht.

The data for Ethereum is shown below. The differences in 5-minute and 1-hour price changes are relatively larger compared to Solana. The average 5-minute price increase is 24%, and the average 1-hour price increase is 17%, but the cumulative price increase since listing is only 24%. Ethereum requires extremely high gas costs to secure a favorable position in the short term, but the overall price increase is not significant, making it currently the least valuable to participate in.

Die Daten für Ethereum werden unten angezeigt. Die Unterschiede bei Preisänderungen von 5 Minuten und 1 Stunde sind im Vergleich zu Solana relativ größer. Der durchschnittliche 5-Minuten-Preisanstieg beträgt 24 %, der durchschnittliche 1-Stunden-Preisanstieg beträgt 17 %, aber der kumulative Preisanstieg seit der Auflistung beträgt nur 24 %. Ethereum erfordert extrem hohe Gaskosten, um sich kurzfristig eine günstige Position zu sichern, aber der Gesamtpreisanstieg ist nicht signifikant, sodass es derzeit am wenigsten wertvoll ist, daran teilzunehmen.

The data for BNB Chain is shown in the chart below. The differences between the 5-minute and 1-hour price changes further expand, but it can be

Die Daten für die BNB-Kette sind in der folgenden Tabelle dargestellt. Die Unterschiede zwischen den 5-Minuten- und 1-Stunden-Preisänderungen vergrößern sich noch weiter, aber das ist möglich