Hongkong, Kanada und Australien aktualisieren ihre CBDC-Pläne

Hongkong hat die zweite Phase seines Pilotprojekts zur digitalen Währung der Zentralbank (CBDC) gestartet und es über den Hongkong-Dollar für Privatkunden hinaus auf tokenisierte Einlagen ausgeweitet.

Hong Kong has expanded its central bank digital currency (CBDC) pilot to include tokenized deposits, moving beyond the digital Hong Kong dollar. Meanwhile, Canada and Australia are shifting their focus away from retail CBDCs, with the former scaling down its work and the latter prioritizing a wholesale digital currency.

Hongkong hat sein Pilotprojekt zur digitalen Währung der Zentralbank (CBDC) um tokenisierte Einlagen erweitert und geht damit über den digitalen Hongkong-Dollar hinaus. Unterdessen verlagern Kanada und Australien ihren Fokus weg von CBDCs für den Einzelhandel, wobei ersteres seine Arbeit zurückfährt und letzteres einer digitalen Großhandelswährung Vorrang einräumt.

Hong Kong launches e-HKD+ Phase 2 Commences

Hongkong führt e-HKD+ ein. Phase 2 beginnt

The Hong Kong Monetary Authority (HKMA) has announced the commencement of Phase 2 of its CBDC project, which will now be known as e-HKD+. This phase expands the scope of the project beyond the digital Hong Kong dollar (e-HKD) to incorporate tokenized deposits.

Die Hong Kong Monetary Authority (HKMA) hat den Beginn der zweiten Phase ihres CBDC-Projekts angekündigt, das nun als e-HKD+ bekannt sein wird. Diese Phase erweitert den Umfang des Projekts über den digitalen Hongkong-Dollar (e-HKD) hinaus und umfasst auch tokenisierte Einlagen.

The first phase of the CBDC pilot, which was launched in May 2023, involved 16 global firms and focused on programmable and offline payments and settlements of tokenized assets. The HKMA did not commit to issuing the CBDC to retail users at the time, a point that chief executive Eddie Yue has repeatedly emphasized.

Die erste Phase des CBDC-Pilotprojekts, das im Mai 2023 gestartet wurde, umfasste 16 globale Unternehmen und konzentrierte sich auf programmierbare und Offline-Zahlungen und Abwicklungen von tokenisierten Vermögenswerten. Die HKMA verpflichtete sich damals nicht zur Ausgabe des CBDC an Privatkunden, ein Punkt, den Vorstandsvorsitzender Eddie Yue wiederholt betont hat.

The HKMA is approaching the project as an all-encompassing digital money ecosystem with the launch of Phase 2. Hang Seng Bank (NASDAQ:HSNGF) and the Boston Consulting Group are examining the settlement of tokenized funds using digital money on a public blockchain as part of the expanded pilot on tokenized assets. Meanwhile, HSBC (NASDAQ:HSBC) will investigate the use of permissioned blockchains.

Die HKMA nähert sich dem Projekt mit dem Start von Phase 2 als umfassendes Ökosystem für digitales Geld. Hang Seng Bank (NASDAQ:HSNGF) und die Boston Consulting Group prüfen als Teil die Abwicklung tokenisierter Gelder mithilfe von digitalem Geld auf einer öffentlichen Blockchain des erweiterten Pilotprojekts zu tokenisierten Vermögenswerten. Unterdessen wird HSBC (NASDAQ:HSBC) die Verwendung zugelassener Blockchains untersuchen.

The HKMA has enlisted foreign banks such as the Bank of China (NASDAQ:BACHY), Singapore’s DBS, and the China Construction Bank (NASDAQ:CICHY) to explore the use of smart contracts in dedicated fund mechanisms and prepayment instances under programmability. Notably, DBS will test the use of digital money to create a scalable Environmental, Social, and Governance (ESG) reward platform.

Die HKMA hat ausländische Banken wie die Bank of China (NASDAQ:BACHY), Singapurs DBS und die China Construction Bank (NASDAQ:CICHY) damit beauftragt, den Einsatz von Smart Contracts in dedizierten Fondsmechanismen und Vorauszahlungsinstanzen unter Programmierbarkeit zu untersuchen. Insbesondere wird DBS den Einsatz von digitalem Geld testen, um eine skalierbare Belohnungsplattform für Umwelt, Soziales und Governance (ESG) zu schaffen.

The Bank of Communications and China Mobile have joined the pilot to investigate the use of a CBDC stored in a mobile SIM card for offline payments.

Die Bank of Communications und China Mobile haben sich dem Pilotprojekt angeschlossen, um die Verwendung eines auf einer mobilen SIM-Karte gespeicherten CBDC für Offline-Zahlungen zu untersuchen.

“Project e-HKD+ signifies the HKMA's commitment to digital money innovation. The HKMA will continue to adopt a use-case-driven approach in its exploration of digital money. We look forward to working closely with industry participants in Phase 2 to co-create various innovative use cases,” said Yue.

„Das Projekt e-HKD+ unterstreicht das Engagement der HKMA für Innovationen im Bereich digitales Geld. Die HKMA wird bei der Erforschung des digitalen Geldes weiterhin einen anwendungsfallorientierten Ansatz verfolgen. Wir freuen uns darauf, in Phase 2 eng mit Branchenteilnehmern zusammenzuarbeiten, um gemeinsam verschiedene innovative Anwendungsfälle zu entwickeln“, sagte Yue.

The HKMA will use the findings from the second phase of the CBDC pilot to inform its design, implementation, and operation choices for a digital money ecosystem that accommodates both public and private money.

Die HKMA wird die Erkenntnisse aus der zweiten Phase des CBDC-Pilotprojekts nutzen, um ihre Design-, Implementierungs- und Betriebsentscheidungen für ein digitales Geld-Ökosystem zu treffen, das sowohl öffentliches als auch privates Geld berücksichtigt.

To expedite development for the participating firms, the central bank plans to establish an e-HKD+ sandbox. This will be a separate project from the existing stablecoin sandbox, which was launched a month ago and includes Standard Chartered (NASDAQ:SCBFF) and Chinese online retailer JD.com (NASDAQ:JD).

Um die Entwicklung für die teilnehmenden Unternehmen zu beschleunigen, plant die Zentralbank die Einrichtung einer e-HKD+-Sandbox. Dies wird ein separates Projekt von der bestehenden Stablecoin-Sandbox sein, die vor einem Monat gestartet wurde und Standard Chartered (NASDAQ:SCBFF) und den chinesischen Online-Händler JD.com (NASDAQ:JD) umfasst.

Canada, Australia Shift Away from Retail CBDCs

Kanada und Australien wenden sich von Einzelhandels-CBDCs ab

Some leading economies have announced a shift away from retail CBDCs elsewhere. Canada's central bank is scaling down its CBDC work to concentrate on the broader payments ecosystem, while Australia is looking into a wholesale digital currency.

Einige führende Volkswirtschaften haben anderswo eine Abkehr von CBDCs für den Einzelhandel angekündigt. Die kanadische Zentralbank reduziert ihre CBDC-Arbeit, um sich auf das breitere Zahlungsökosystem zu konzentrieren, während Australien nach einer digitalen Großhandelswährung sucht.

The Bank of Canada announced the shift, stating that it is “scaling down its work on a retail central bank digital currency and shifting its focus to broader payments system research and policy development.”

Die Bank of Canada kündigte die Verschiebung an und erklärte, dass sie „ihre Arbeit an einer digitalen Zentralbankwährung für Privatkunden zurückfahren und ihren Fokus auf eine breitere Zahlungssystemforschung und Politikentwicklung verlagern“ werde.

The bank did not explicitly state whether it had completely abandoned its CBDC work, which began in 2017. However, the Canadian Broadcasting Corporation (CBC) reported that the retail digital Loonie had been abandoned.

Die Bank gab nicht ausdrücklich an, ob sie ihre 2017 begonnene CBDC-Arbeit vollständig aufgegeben hatte. Die Canadian Broadcasting Corporation (CBC) berichtete jedoch, dass der digitale Loonie für den Einzelhandel aufgegeben worden sei.

The Bank of Canada promised to “continue to monitor global retail CBDC developments and publish some related research.” However, its main goal will be to ensure that Canadians have access to low-cost, efficient, fast, and secure payments.

Die Bank of Canada versprach, „weiterhin die weltweiten CBDC-Entwicklungen im Einzelhandel zu beobachten und einige entsprechende Forschungsergebnisse zu veröffentlichen“. Das Hauptziel wird jedoch darin bestehen, sicherzustellen, dass Kanadier Zugang zu kostengünstigen, effizienten, schnellen und sicheren Zahlungen haben.

Australia has also announced a shift away from a retail AUD. Speaking at a recent event, Reserve Bank of Australia’s (RBA) assistant governor Brad Jones revealed that the central bank believes there’s more value in a wholesale digital currency.

Australien hat ebenfalls eine Abkehr vom Einzelhandels-AUD angekündigt. Brad Jones, stellvertretender Gouverneur der Reserve Bank of Australia (RBA), gab kürzlich bei einer Veranstaltung bekannt, dass die Zentralbank davon überzeugt ist, dass eine digitale Großhandelswährung mehr Wert bietet.

“…I can confirm that the RBA is making a strategic commitment to prioritise its work agenda on wholesale digital money and infrastructure – including wholesale CBDC – rather than retail CBDC,” Jones told attendees of the Intersekt Conference in Melbourne.

„…Ich kann bestätigen, dass die RBA eine strategische Verpflichtung eingeht, ihre Arbeitsagenda auf digitales Großhandelsgeld und Infrastruktur – einschließlich Großhandels-CBDC – und nicht auf Einzelhandels-CBDC zu priorisieren“, sagte Jones den Teilnehmern der Intersekt-Konferenz in Melbourne.

A retail CBDC, according to the RBA, presents more difficult challenges and has less potential impact on the Australian economy. A wholesale CBDC would be more evolutionary than revolutionary, making it easier for commercial banks and payments firms to adopt, Jones added.

Ein Einzelhandels-CBDC stellt laut RBA größere Herausforderungen dar und hat weniger potenzielle Auswirkungen auf die australische Wirtschaft. Ein Großhandels-CBDC wäre eher evolutionär als revolutionär und würde die Einführung für Geschäftsbanken und Zahlungsunternehmen erleichtern, fügte Jones hinzu.

The move by Canada and Australia aligns with a broader global trend away from retail CBDCs. In recent months, central banks in Italy, Germany, Taiwan, and England have all expanded wholesale CBDC projects at the expense of retail alternatives.

Der Schritt Kanadas und Australiens steht im Einklang mit einem breiteren globalen Trend weg von CBDCs für den Einzelhandel. In den letzten Monaten haben die Zentralbanken in Italien, Deutschland, Taiwan und England allesamt CBDC-Großhandelsprojekte auf Kosten von Einzelhandelsalternativen ausgeweitet.

This shift was also confirmed by a June report from the Bank for International Settlements (BIS), which found that 81% of advanced economies conducted pilots on wholesale CBDCs, while only 27% explored retail CBDCs.

Diese Verschiebung wurde auch durch einen Juni-Bericht der Bank für Internationalen Zahlungsausgleich (BIZ) bestätigt, in dem festgestellt wurde, dass 81 % der fortgeschrittenen Volkswirtschaften Pilotprojekte für Großhandels-CBDCs durchführten, während nur 27 % Einzelhandels-CBDCs untersuchten.