Warren Buffett 언젠가 XRP (Crypto : XRP)와 같은 돈 이체 핀 테크에 투자하고 싶을까요?

전통적인 가치 투자자들이 Herelet의 투자 논문을 신속하게 XRP에 대한 투자 논문을 신속하게 요약하여 왜 버핏에게 호소 할 수 있는지 보여주기 위해 많은 것이 있습니다.

Warren Buffett is renowned for his value investing philosophy, which has led him to acquire shares in companies ranging from American Express to Apple. But could he ever be tempted to invest in a money transfer fintech like XRP (CRYPTO: XRP), despite his strong aversion to cryptocurrencies?

Warren Buffett은 그의 가치 투자 철학으로 유명하며, 그는 American Express에서 Apple에 이르는 회사에서 주식을 인수하게되었습니다. 그러나 그는 암호 화폐에 대한 강한 혐오에도 불구하고 XRP (crypto : xrp)와 같은 자금 이적 핀 테크에 투자하고 싶을까요?

It's impossible to say for sure whether the Oracle of Omaha would actually want to buy this coin. But there are a few things about it that he might appreciate, if he were willing to entertain the idea at all. So, let's examine how XRP might align with the principles behind some of his greatest investments.

오마하의 오라클이 실제로이 동전을 사고 싶어할지 확실하게 말하는 것은 불가능합니다. 그러나 그가 아이디어를 기꺼이 즐겁게 해줄 것이라면 그가 감사할만한 몇 가지 사항이 있습니다. 따라서 XRP가 자신의 가장 큰 투자 중 일부의 원칙과 어떻게 일치하는지 살펴 보겠습니다.

A lot to like for traditional value investors

전통적인 가치 투자자에게는 많은 것을 좋아합니다

Here's a quick recap of the investment thesis for XRP to show why it might appeal to Buffett.

다음은 XRP가 버핏에게 호소 할 수있는 이유를 보여주기 위해 투자 논문을 빠르게 요약 한 것입니다.

In essence, XRP is a coin that aims to facilitate low-cost, high-speed, and highly reliable money transfers across international borders. The target user base comprises financial institutions such as banks and currency exchange clearing houses, both of which typically handle a large volume of these transfers. However, with the legacy technology currently in use, users can end up paying as much as $50 or more per transfer, and their transactions can take up to five business days to settle and be subject to currency exchange fees. In contrast, XRP transactions settle within a couple of minutes and cost just fractions of a penny on average; the network uses those fees to pay for tech upgrades and marketing.

본질적으로 XRP는 국제 국경을 넘어 저비용, 고속 및 신뢰할 수있는 돈 이체를 촉진하는 것을 목표로하는 동전입니다. 대상 사용자 기반은 은행 및 환전 거래소 청산 주택과 같은 금융 기관으로 구성되며, 둘 다 일반적으로 많은 양의 이체를 처리합니다. 그러나 레거시 기술이 현재 사용되고 있으므로 사용자는 이전 당 $ 50 이상을 지불 할 수 있으며 거래는 최대 5 일 영업일 기준으로 환전 수수료를받을 수 있습니다. 대조적으로, XRP 거래는 몇 분 안에 정착되며 평균 1 페니의 일부만이 소요됩니다. 네트워크는 이러한 수수료를 사용하여 기술 업그레이드 및 마케팅 비용을 지불합니다.

Buffett certainly likes to invest in financial technology companies and payment processors, as long as he can acquire them at the right price. In addition to American Express, he also has large positions in Visa and Mastercard, all of which were early innovators in the payments processing industry.

버핏은 확실히 금융 기술 회사와 결제 프로세서에 투자하는 것을 좋아합니다. 그는 American Express 외에도 비자 및 마스터 카드에서 큰 위치를 차지했으며,이 모든 것은 지불 처리 산업의 초기 혁신가였습니다.

The business models of these companies reflect Buffett's preferred approach. Rather than selling a product directly to consumers, the card companies facilitate payments from consumers to businesses to streamline the process for both ends of the transaction, capturing a small portion of each payment.

이 회사의 비즈니스 모델은 Buffett의 선호되는 접근 방식을 반영합니다. 카드 회사는 소비자에게 직접 제품을 판매하는 대신 소비자로부터 사업체에 대한 지불을 촉진하여 거래의 양쪽 끝에 대한 프로세스를 간소화하여 각 지불의 작은 부분을 캡처합니다.

The idea is not to generate a lot of revenue upfront but to gradually expand the payment networks by onboarding more businesses and cardholders, capturing more payments and a steady stream of increasing fees. Those fees easily fall to the bottom line because processing each additional payment costs very little after the massive cost of building the network has been absorbed. Once these players reached a certain size, they effectively had an economic moat that protected their margins, as new entrants to the market would have to struggle to get established by rolling out new hardware and offering new cards to users who were already accustomed to using competing products.

이 아이디어는 많은 수익을 사전에 생성하는 것이 아니라 더 많은 비즈니스 및 카드 소지자를 탑승하여 더 많은 지불금과 꾸준한 수수료를 캡처함으로써 지불 네트워크를 점차 확장하는 것입니다. 네트워크 구축 비용이 흡수 된 후 각 추가 지불 비용이 거의 처리되기 때문에 이러한 수수료는 쉽게 결론에 빠지게됩니다. 이 플레이어가 특정 규모에 도달하면 시장에 새로운 참가자가 새로운 하드웨어를 출시하고 이미 경쟁 사용에 익숙한 사용자에게 새로운 카드를 제공함으로써 설립하기 위해 고군분투해야하기 때문에 효과적으로 마진을 보호하는 경제 해자를 가졌습니다. 제품.

Just look at how well that process has played out in Buffett's favor over the past 10 years alone:

지난 10 년 동안 그 과정이 버핏의 호의에서 얼마나 잘 진행되었는지 살펴보십시오.

^SPX Total Return Level data by YCharts

^YCHARTS의 SPX 총 반환 레벨 데이터

Now, consider XRP's position today.

이제 오늘 XRP의 입장을 고려하십시오.

It offers a service that is cheaper, faster, and more convenient than the existing methods for making international money transfers. Processing each transaction is not a major expense, but it can reliably reap fees from any given user for years and years. XRP's price has increased by more than 800% over the past five years alone. It is nowhere near onboarding all of the potential users globally that could benefit from using the coin instead of older systems, so it likely has many years of growth ahead.

국제 자금 이체를 만드는 기존 방법보다 저렴하고 빠르며 편리한 서비스를 제공합니다. 각 거래를 처리하는 것은 주요 비용이 아니지만 몇 년과 몇 년 동안 특정 사용자로부터 확실하게 수수료를 얻을 수 있습니다. XRP의 가격은 지난 5 년 동안 만 800% 이상 증가했습니다. 전 세계적으로 모든 잠재적 사용자가 오래된 시스템 대신 코인을 사용하면 혜택을 볼 수있는 곳은 거의 없으므로 수년간의 성장이있을 수 있습니다.

In other words, XRP looks a lot like a Buffett stock even though he doesn't own it.

다시 말해서, XRP는 버핏 주식을 소유하지 않더라도 비슷하게 보입니다.

Think for yourself

스스로 생각하십시오

Don't hold your breath waiting for Buffett to buy XRP. It's unlikely that he would even consider it to be a real investment opportunity because it's a cryptocurrency rather than a traditional company with a stock he could size up with a valuation calculation.

버핏이 XRP를 구매하기를 기다리는 숨을 참지 마십시오. 그가 밸류에이션 계산으로 크기를 조성 할 수있는 주식을 가진 전통적인 회사가 아닌 암호 화폐이기 때문에 그가 진정한 투자 기회라고 생각하지는 않을 것입니다.

But XRP is a popular cryptocurrency for a reason. There are many arguments for why buying it today will mean having more money in the future, when its core value-generation process will have had even more time to generate fees, and many more users turn to it for processing cross-border transactions. And unlike the credit card businesses Buffett bought, XRP's biggest competition right now is stuck with obsolete technology, so it isn't much of a threat.

그러나 XRP는 인기있는 암호 화폐입니다. 핵심 가치 생성 프로세스가 수수료를 창출하는 데 더 많은 시간이 걸렸을 때, 오늘날 구매하는 이유에 대한 많은 주장이 있습니다. 그리고 Buffett이 구입 한 신용 카드 사업과는 달리, XRP의 가장 큰 경쟁은 현재 쓸모없는 기술에 갇혀 있으므로 위협은 많지 않습니다.

That is no guarantee that the coin will go up in the near term. Still, if you're willing to hold onto your XRP for a Buffett-esque period of time -- many years -- the odds of reaping big profits are in your favor.

그것은 동전이 단기적으로 올라갈 것이라는 보장은 아닙니다. 그럼에도 불구하고, 당신이 XRP를 기꺼이 뷔페와 같은 기간 동안 (수년 동안) 큰 이익을 차지할 확률이 당신에게 유리하다면입니다.

Should you invest $1,000 in XRP right now?

지금 XRP에 $ 1,000를 투자해야합니까?

Before you buy stock in XRP, consider this:

XRP에서 주식을 구매하기 전에 다음을 고려하십시오.

The Motley Fool Stock Advisor analyst team just identified what they believe are the 10 best stocks for investors to buy now… and XRP wasn’t one of them. The 10 stocks that made the cut could produce monster returns in the coming years.

Motley Fool Stock Advisor Analyst 팀은 방금 투자자가 지금 구매할 수있는 최고의 주식 10 개라고 생각하는 것을 확인했습니다. XRP는 그 중 하나가 아니 었습니다. 삭감 된 10 개의 주식은 향후 몇 년 동안 몬스터 수익을 생산할 수있었습니다.

Consider when Nvidia made this list on April 15, 2005... if you invested $1,000 at the time of our recommendation, you’d have $854,317!*

Nvidia가 2005 년 4 월 15 일 에이 목록을 작성했을 때를 고려하십시오 ... 추천 당시 1,000 달러를 투자했다면 $ 854,317!*

Stock Advisor provides investors with an easy-to-follow blueprint for

주식 고문은 투자자에게 팔로우하기 쉬운 청사진을 제공합니다