JPモルガンとウェルズ・ファーゴがスポットビットコインETFを採用、制度改革の兆し

JPモルガンとウェルズ・ファーゴは、ビットコイン市場に参入する伝統的な金融機関の増加傾向の中で、BNPパリバやBNYメロンに加わり、スポットビットコインETFへの少額投資を明らかにした。これらの申請は、機関投資家の間でデジタル資産への関心が高まっていることを示しており、洗練された投資家がこの分野に参入することでさらなる流入が期待されています。

Institutional Embraces Spot Bitcoin ETFs: JP Morgan and Wells Fargo Join the Fray

機関投資家がスポットビットコインETFを採用：JPモルガンとウェルズ・ファーゴが争いに加わる

New York, May 12, 2023 - Global banking behemoths JP Morgan and Wells Fargo have entered the burgeoning landscape of Bitcoin exchange-traded funds (ETFs), signaling a monumental shift in the traditional financial sector's perception of digital assets. Their recent 13F disclosures, filed on May 10, shed light on modest but significant investments in spot Bitcoin ETFs.

ニューヨーク、2023年5月12日 - 世界的銀行大手のJPモルガンとウェルズ・ファーゴが、急成長するビットコイン上場投資信託（ETF）に参入し、デジタル資産に対する従来の金融セクターの認識に大きな変化が起きていることを示唆している。 5月10日に提出された最近の13F開示は、スポットビットコインETFへのささやかだが重要な投資に光を当てている。

JP Morgan's foray into this nascent market is marked by a $731,246 allocation across four distinct Bitcoin ETFs: BlackRock's iShares Bitcoin Trust (IBIT), Bitwise Bitcoin ETF (BITB), Constancy's Bitcoin ETF (FBTC), and Grayscale Bitcoin Trust (GBTC). A lion's share of this investment, amounting to $477,425, was channeled into IBIT. Meanwhile, Wells Fargo reported a $141,817 stake in Grayscale's GBTC during the first quarter.

JPモルガンのこの初期市場への進出は、ブラックロックのiシェアーズ・ビットコイン・トラスト（IBIT）、ビットワイズ・ビットコインETF（BITB）、コンスタンシーのビットコインETF（FBTC）、およびグレイスケール・ビットコイン・トラスト（GBTC）の4つの異なるビットコインETFに73万1,246ドルを割り当てていることが特徴である。この投資の大部分、477,425 ドルが IBIT に注ぎ込まれました。一方、ウェルズ・ファーゴは第1四半期にグレイスケールのGBTC株の14万1817ドルを報告した。

These revelations follow similar disclosures by BNP Paribas and BNY Mellon, indicating a burgeoning trend among traditional financial institutions to cautiously explore the Bitcoin ETF market. Notably, major banks Morgan Stanley and UBS have expressed their intention to enable client access to spot Bitcoin ETFs, although they have yet to disclose direct exposure to Bitcoin as of this writing.

これらの暴露は、BNPパリバとBNYメロンによる同様の開示に続き、従来の金融機関の間でビットコインETF市場を慎重に探求する傾向が高まっていることを示している。特に、大手銀行のモルガン・スタンレーとUBSは、顧客がスポットビットコインETFにアクセスできるようにする意向を表明しているが、この記事の執筆時点ではまだビットコインへの直接エクスポージャーを開示していない。

Industry experts, including BlackRock's head of digital assets, envision a steady increase in institutional capital inflows into Bitcoin ETFs. They anticipate the participation of sophisticated entities, such as sovereign wealth funds, to further amplify the momentum.

ブラックロックのデジタル資産責任者を含む業界専門家は、ビットコインETFへの機関投資家の資金流入が着実に増加すると予想している。彼らは、この勢いをさらに高めるために、政府系ファンドなどの洗練された団体の参加を期待している。

BlackRock's Internal Investment

ブラックロックの内部投資

BlackRock's 13F filing on May 10 reveals a $6.6 million self-investment in its IBIT fund. This strategy mirrors that of other spot Bitcoin ETF issuers, who have similarly invested in their funds. Ark Invest currently holds $206.4 million of its ARKB fund, while Van Eck maintains $98,000 of its HODL fund.

ブラックロックの5月10日の13F申請書では、IBITファンドへの660万ドルの自己投資が明らかになっている。この戦略は、同様にファンドに投資している他のスポットビットコイン ETF 発行者の戦略を反映しています。アーク・インベストは現在、ARKBファンドを2億640万ドル保有しており、ヴァン・エックはHODLファンドを9万8000ドル保有している。

BlackRock's latest investment coincides with IBIT's strong performance. It boasts the highest cumulative inflows among spot Bitcoin ETFs, with $15,490, and ranks as the second-largest spot Bitcoin ETF in terms of assets under management. Furthermore, IBIT has set a new record by amassing $10 billion in assets under management.

ブラックロックの最新の投資は、IBITの好調な業績と一致している。スポットビットコインETFの中で最大の累積流入額15,490ドルを誇り、運用資産額ではスポットビットコインETFの中で2番目に大きい。さらに、IBIT は 100 億ドルの運用資産を蓄積し、新記録を樹立しました。

Bloomberg ETF analyst Eric Balchunas remarked on this remarkable milestone, stating:

ブルームバーグ ETF アナリストのエリック・バルチュナス氏は、この注目すべきマイルストーンについて次のように述べています。

"The record pace for an ETF to reach $10b in assets was held by JEPQ, who did it in 647 trading days...IBIT got there in 49 days, FBTC in 77 days."

「ETFが資産100億ドルに達する記録的なペースはJEPQが保持しており、647営業日で達成した…IBITは49日、FBTCは77日で達成した。」

Growing Institutional Participation

増加する機関の参加

Beyond JP Morgan and Wells Fargo, numerous other financial institutions and corporations have recently disclosed investments in spot Bitcoin ETFs. These include Hightower Advisors, US Bancorp, SouthState, Susquehanna International Group, Burkett Financial Services, and Legacy Wealth Asset Management.

JPモルガンとウェルズ・ファーゴ以外にも、最近、他の多くの金融機関や企業がビットコインスポットETFへの投資を開示している。これらには、Hightower Advisors、US Bancorp、SouthState、Susquehanna International Group、Burkett Financial Services、Legacy Wealth Asset Management が含まれます。

These firms join a growing roster of over 240 institutional investors in IBIT and 130 investors in FBTC, according to data from Fintel. Grayscale's GBTC, which existed prior to its conversion to an ETF in January, has attracted investments from more than 467 corporations.

Fintel のデータによると、これらの企業は、IBIT の 240 社以上の機関投資家と FBTC の 130 社以上の投資家からなる成長名簿に加わっています。グレイスケールのGBTCは1月にETFに転換される前から存在しており、467社以上の企業から投資を集めている。

The embrace of spot Bitcoin ETFs by traditional financial institutions signifies a shift in sentiment toward cryptocurrencies and a growing recognition of their potential as an alternative investment class. As institutional participation expands, the market for Bitcoin ETFs is poised for continued growth and mainstream adoption.

従来の金融機関によるスポットビットコインETFの採用は、仮想通貨に対するセンチメントの変化と、代替投資クラスとしての潜在力に対する認識の高まりを意味している。機関投資家の参加が拡大するにつれ、ビットコインETF市場は継続的な成長と主流の採用に向けて準備が整っています。