Bitcoin franchit la barre des 100 000 $ et les fonds de crypto-monnaie récoltent des récompenses

Depuis le début de l’année, le prix du Bitcoin a augmenté de 130 % pour atteindre environ 100 000 dollars, faisant passer la capitalisation boursière totale des principales crypto-monnaies de 1 800 milliards de dollars à 3 500 milliards de dollars.

As Bitcoin price recently surpassed the $100,000 mark, hedge funds focused on cryptocurrencies are reaping substantial profits.

Alors que le prix du Bitcoin a récemment dépassé la barre des 100 000 dollars, les hedge funds axés sur les crypto-monnaies récoltent des bénéfices substantiels.

According to data from Hedge Fund Research, funds adopting cryptocurrency strategies averaged a 46% increase in November, with a year-to-date return of 76%.

Selon les données de Hedge Fund Research, les fonds adoptant des stratégies de crypto-monnaie ont enregistré une augmentation moyenne de 46 % en novembre, avec un rendement annuel de 76 %.

This performance far exceeds the industry average, with the average return for hedge funds during the same period being only 10%. Notably, Brevan Howard Asset Management and Galaxy Digital, the cryptocurrency investment management company founded by billionaire Mike Novogratz, are among the biggest winners in this wave of digital asset surges.

Cette performance dépasse de loin la moyenne du secteur, le rendement moyen des hedge funds sur la même période n'étant que de 10 %. Notamment, Brevan Howard Asset Management et Galaxy Digital, la société de gestion d'investissements en crypto-monnaie fondée par le milliardaire Mike Novogratz, sont parmi les plus grands gagnants de cette vague d'augmentation des actifs numériques.

As reported by the Financial Times, citing informed sources, Brevan Howard's main cryptocurrency fund rose by 33% in November, with a cumulative increase of 51% over the first 11 months of this year. As one of the largest hedge fund management companies, Brevan Howard launched a dedicated cryptocurrency business in 2021, handling assets totaling up to $35 billion.

Comme le rapporte le Financial Times, citant des sources bien informées, le principal fonds de crypto-monnaie de Brevan Howard a augmenté de 33 % en novembre, avec une augmentation cumulée de 51 % au cours des 11 premiers mois de cette année. En tant que l'une des plus grandes sociétés de gestion de fonds spéculatifs, Brevan Howard a lancé une activité dédiée aux crypto-monnaies en 2021, gérant des actifs totalisant jusqu'à 35 milliards de dollars.

On the other hand, Galaxy's hedge fund strategy rose by 43% in November and has increased by 90% year-to-date in 2024. This New York-based company has more than doubled its managed assets to $4.8 billion over the past two years by acquiring assets from bankrupt cryptocurrency companies.

D'autre part, la stratégie de hedge funds de Galaxy a augmenté de 43 % en novembre et de 90 % depuis le début de l'année en 2024. Cette société basée à New York a plus que doublé ses actifs gérés pour atteindre 4,8 milliards de dollars au cours des deux dernières années. en acquérant des actifs auprès de sociétés de crypto-monnaie en faillite.

Despite a recent pullback in the cryptocurrency market due to the Federal Reserve indicating that next year's rate cuts may be lower than expected, analysts believe this does not overshadow the digital assets институционалs' overall strong performance.

Malgré un récent recul du marché des crypto-monnaies dû au fait que la Réserve fédérale a indiqué que les réductions de taux de l'année prochaine pourraient être inférieures aux prévisions, les analystes estiment que cela n'éclipse pas la solide performance globale des institutions d'actifs numériques.

In 2022, the industry faced a deep crisis with the collapse of Sam Bankman-Fried's FTX exchange, causing Bitcoin's price to drop to around $15,500. However, in January 2024, the U.S. Securities and Exchange Commission approved 11 exchange-traded Bitcoin funds, opening the door for institutional and retail investors to enter the cryptocurrency market.

En 2022, l'industrie a été confrontée à une crise profonde avec l'effondrement de la bourse FTX de Sam Bankman-Fried, faisant chuter le prix du Bitcoin à environ 15 500 $. Cependant, en janvier 2024, la Securities and Exchange Commission des États-Unis a approuvé 11 fonds Bitcoin négociés en bourse, ouvrant ainsi la porte aux investisseurs institutionnels et particuliers pour entrer sur le marché des crypto-monnaies.

Last week, the world's largest asset management company, BlackRock, also stated that they believe “there is ample reason to include Bitcoin in a multi-asset portfolio.”

La semaine dernière, BlackRock, la plus grande société de gestion d'actifs au monde, a également déclaré qu'elle pensait "qu'il y avait de nombreuses raisons d'inclure Bitcoin dans un portefeuille multi-actifs".

Moreover, some macro hedge funds have also increased their investments in digital assets. Notably, MP Alpha Capital's $20 million global macro hedge fund has risen by more than 30% this year. The company's partner, Damien Miller, stated that their investment strategy revolves around the institutional adoption of digital assets, against a macro backdrop of loose monetary policy, a weak dollar, and ample liquidity.

De plus, certains macro hedge funds ont également augmenté leurs investissements dans les actifs numériques. Notamment, le fonds macroéconomique mondial de 20 millions de dollars de MP Alpha Capital a augmenté de plus de 30 % cette année. L'associé de la société, Damien Miller, a déclaré que leur stratégie d'investissement s'articule autour de l'adoption institutionnelle des actifs numériques, dans un contexte macroéconomique de politique monétaire accommodante, de dollar faible et de liquidités abondantes.

“We have performed well in digital assets: Bitcoin, Ethereum, and Bitcoin miners.”

"Nous avons obtenu de bons résultats dans les actifs numériques : Bitcoin, Ethereum et les mineurs de Bitcoin."

Several managers, however, cautioned that Bitcoin's recent surge should prompt investors to pause and take stock. Huang from NextGen Digitalventure expressed optimism about Bitcoin and cryptocurrencies in the long term, but noted that “no asset will rise in a straight line.”

Plusieurs gestionnaires ont toutefois averti que la récente hausse du Bitcoin devrait inciter les investisseurs à faire une pause et à faire le point. Huang de NextGen Digitalventure a exprimé son optimisme quant au Bitcoin et aux crypto-monnaies à long terme, mais a noté qu '"aucun actif n'augmentera en ligne droite".