암호화폐 현물 파생상품 거래, 3월 최고 기록 기록

암호화폐 현물 파생상품은 3월 동안 거래량이 기록적으로 급증하여 2021년 5월의 이전 최고치를 넘어섰습니다. 현물 거래량은 108% 증가한 2조 9400억 달러로, 파생상품의 이익도 앞지르며 89.7% 증가한 2.91달러를 기록했습니다. 일조. 이러한 거래 활동의 급증은 암호화폐 파생상품에 대한 인기와 수요 증가를 강조하며, 바이낸스와 같은 중앙 집중식 거래소는 상당한 성장을 목격하고 있습니다.

Crypto Spot Derivatives Trading Skyrockets to All-Time High in March

3월 암호화폐 현물 파생상품 거래가 사상 최고치를 기록했습니다.

In a testament to the burgeoning crypto market, spot derivatives trading has surged to unprecedented levels, reaching a colossal $2.94 trillion in March. This staggering figure represents a remarkable 108% increase compared to the previous month, surpassing the previous record high set in May 2021. The relentless rise in trading activity has outpaced the gains observed in other areas of the crypto derivatives market.

급성장하는 암호화폐 시장의 증거로 현물 파생상품 거래는 전례 없는 수준으로 급증하여 3월에 엄청난 규모의 2조 9400억 달러에 이르렀습니다. 이 놀라운 수치는 전월 대비 108%의 놀라운 증가를 나타내며, 이는 2021년 5월에 설정된 이전 최고 기록을 넘어섰습니다. 거래 활동의 끊임없는 증가는 암호화폐 파생상품 시장의 다른 영역에서 관찰된 이익을 능가했습니다.

Spot Trading Volume Explodes

현물 거래량이 폭발적으로 증가

According to data compiled by CCData, the total volume of cryptocurrency spot and derivatives trading executed on centralized exchanges skyrocketed to an astonishing $9.1 trillion in March. This represents a near-doubling of the previous month's volume, underscoring the exponential growth of the crypto ecosystem.

CCData가 집계한 데이터에 따르면, 중앙화된 거래소에서 실행된 암호화폐 현물 및 파생상품 거래의 총량은 3월에 무려 9조 1천억 달러로 급증했습니다. 이는 전월 거래량의 거의 두 배에 달하는 수치로, 암호화폐 생태계의 기하급수적인 성장을 뒷받침합니다.

Central to this surge was the explosive growth in spot trade volume, which surged by 108% to $2.94 trillion. This marks the highest monthly spot trading volume since May 2021 and surpasses the gains made in derivatives trading during the same period. Binance, the world's largest crypto exchange, witnessed a surge in its spot trade volume, reaching levels not seen since May 2021.

이러한 급증의 중심에는 현물 거래량이 폭발적으로 증가하여 108% 증가한 2조 9400억 달러에 이르렀습니다. 이는 2021년 5월 이후 월별 현물 거래량 중 최고치로, 같은 기간 파생상품 거래에서 얻은 이익을 넘어선다. 세계 최대 암호화폐 거래소인 바이낸스는 현물 거래량이 급증해 2021년 5월 이후 볼 수 없는 수준에 도달했습니다.

Derivatives Trading Gains Momentum

파생상품 거래 증가 모멘텀

While spot trading soared to new heights, derivatives trading also experienced significant growth. The total volume of derivatives contracts traded on centralized exchanges increased by 89.7% to $2.91 trillion. Binance and CME Group were among the major beneficiaries of this growth, accounting for a substantial portion of the overall derivatives trading volume.

현물 거래가 새로운 차원으로 치솟은 가운데 파생상품 거래도 상당한 성장을 이루었습니다. 중앙화된 거래소에서 거래되는 파생상품 계약의 총 거래량은 89.7% 증가한 2조 9100억 달러를 기록했습니다. 바이낸스와 CME 그룹은 이러한 성장의 주요 수혜자 중 하나였으며 전체 파생상품 거래량의 상당 부분을 차지했습니다.

Non-US Markets Fuel Centralized Derivatives Boom

미국 외 시장이 중앙화된 파생상품 붐을 촉진합니다

Analysis by EY reveals a distinct pattern in the crypto derivatives market: centralized derivatives trading is primarily dominated by non-US markets. These markets account for the bulk of the trading volume, while CME Group maintains a commanding presence in the US market, controlling over 60% of the monthly derivative trading volume as of September 2023.

EY의 분석에 따르면 암호화폐 파생상품 시장에서 뚜렷한 패턴이 드러났습니다. 즉, 중앙 집중식 파생상품 거래는 주로 미국 이외의 시장이 지배하고 있습니다. 이들 시장은 거래량의 대부분을 차지하고 있으며, CME그룹은 2023년 9월 기준 월간 파생상품 거래량의 60% 이상을 통제하며 미국 시장에서 압도적인 입지를 유지하고 있습니다.

Decentralized Derivatives Market Gains Traction

분산형 파생상품 시장이 견인력을 얻습니다.

Despite its smaller size compared to centralized derivatives markets, the decentralized derivatives market is rapidly gaining popularity due to its inherent security and transparency. dYdX, a leading protocol in the decentralized finance (DeFi) ecosystem, plays a pivotal role in the growth of this market.

탈중앙화 파생상품 시장은 중앙화 파생상품 시장에 비해 규모가 작지만, 그 자체의 보안성과 투명성으로 인해 급속히 인기를 얻고 있습니다. 탈중앙화 금융(DeFi) 생태계의 선도적인 프로토콜인 dYdX는 이 시장의 성장에 중추적인 역할을 합니다.

Risks Associated with Crypto Spot Derivatives

암호화폐 현물 파생상품과 관련된 위험

Engaging in cryptocurrency derivatives trading entails a multitude of significant risks that must be carefully considered. These risks include market risk, counterparty credit risk, liquidity risk, operational risk, legal risk, and compliance risk. Given the complexities associated with crypto derivatives trading, it is imperative to employ robust risk models and calculations, such as value at risk (VaR) and funding valuation adjustment (FVA).

암호화폐 파생상품 거래에 참여하는 것은 신중하게 고려해야 하는 다수의 심각한 위험을 수반합니다. 이러한 위험에는 시장 위험, 거래상대방 신용 위험, 유동성 위험, 운영 위험, 법적 위험 및 규정 준수 위험이 포함됩니다. 암호화폐 파생상품 거래와 관련된 복잡성을 고려할 때 VaR(위험 가치) 및 FVA(자금 평가 조정)와 같은 강력한 위험 모델 및 계산을 사용하는 것이 필수적입니다.

Importance of Risk Management

리스크 관리의 중요성

The unique characteristics of crypto derivatives, including the high volatility of underlying crypto assets, continuous trading, legal enforceability challenges, management of crypto collateral, regulatory concerns, and market concentration, pose unique challenges for risk modeling. Consequently, it is paramount to implement robust controls and a comprehensive risk management strategy to navigate the treacherous waters of crypto derivatives trading.

기본 암호화폐 자산의 높은 변동성, 지속적인 거래, 법적 집행 가능성 문제, 암호화폐 담보 관리, 규제 문제 및 시장 집중을 포함한 암호화폐 파생상품의 고유한 특성은 위험 모델링에 고유한 과제를 제기합니다. 결과적으로, 암호화폐 파생상품 거래의 위험한 바다를 헤쳐나가기 위해서는 강력한 통제와 포괄적인 위험 관리 전략을 구현하는 것이 가장 중요합니다.