분산 금융 (DEFI)이란 무엇입니까? 전통적인 뱅킹을 어떻게 파괴합니까?

Defi는 블록 체인을 활용하여 금융을 민주화하고 전통적인 은행 시스템에 도전하기 위해 은행없이 금융 서비스를 제공합니다.

2025/04/05 04:56

일반적으로 Defi 로 알려진 분산 금융은 블록 체인 기술을 활용하여 은행과 같은 전통적인 중개자없이 운영되는 금융 생태계를 만들어 금융 부문의 획기적인 변화를 나타냅니다. 핵심적으로, Defi는 인터넷 연결이있는 사람이 누구나 금융 서비스를 이용할 수 있도록함으로써 금융 서비스를 민주화하여 전통적인 은행 시스템의 중앙 집중식 특성에 도전하는 것을 목표로합니다.

Defi의 기초

Defi는 블록 체인 기술, 특히 Ethereum을 기반으로하여 스마트 계약을 창출 할 수 있습니다. 스마트 계약은 코드에 직접 작성된 계약 조건과 자체적으로 계약을 체결합니다. 사전 정의 된 조건이 충족 될 때 계약 조건을 자동으로 시행하고 실행하여 중개자의 필요성을 제거합니다. 이 기초 기술을 통해 대출 및 차입에서 거래 및 자산 관리에 이르기까지 다양한 금융 서비스를 제공하는 DAPP (Decentralized Applications)를 설립 할 수 있습니다.

Defi가 전통적인 은행을 전복시키는 방법

전통적인 은행은 금융 거래를 통제하고 관리하는 중앙 집중식 기관에 크게 의존합니다. 대조적으로, Defi는 피어 투 피어 재무 상호 작용을 가능하게 하여이 모델을 전복시킵니다 . Defi가 전통적인 은행에 도전하는 몇 가지 주요 방법은 다음과 같습니다.

• 접근성 : Defi 플랫폼은 위치 또는 재무 상태에 관계없이 인터넷 연결이있는 사람이 누구나 액세스 할 수 있습니다. 이는 계정 개방 및 서비스 액세스에 대한 엄격한 요구 사항이있는 전통적인 은행과 대조됩니다.

• 투명성 : Defi 플랫폼의 모든 트랜잭션은 블록 체인에 기록되어있어 누구나 투명하고 검증 할 수 있습니다. 반면에 전통적인 뱅킹 시스템은 종종 폐쇄 문 뒤에서 처리되는 거래와 함께 투명성이 부족합니다.

• 통제 및 소유권 : Defi에서 사용자는 자산을 완전히 제어 할 수 있습니다. 그들은 제 3자를 신뢰할 필요없이 자금을 직접 관리 할 수 ​​있습니다. 전통적인 은행은 사용자가 은행에 돈을 입금하여 자산에 대한 통제권을 기관에 포기해야합니다.

• 속도 및 효율성 : Defi 거래는 일반적으로 전통적인 은행의 거래보다 더 빠르고 효율적입니다. 블록 체인 기술은 거의 불완전한 거래를 가능하게하는 반면, 전통적인 은행은 처리 시간과 중간 참여로 인한 지연을 포함 할 수 있습니다.

• 비용 절감 : Defi 플랫폼은 종종 전통적인 은행 서비스에 비해 수수료가 낮습니다. 중개자를 제거함으로써 Defi는 금융 거래와 관련된 비용을 줄입니다.

Defi의 주요 구성 요소

Defi의 작동 방식을 이해하려면 주요 구성 요소를 탐색해야합니다.

• 분산 거래소 (DEXS) :이 플랫폼을 통해 사용자는 중앙 집중식 중개의 필요없이 암호 화폐를 서로 직접 교환 할 수 있습니다. 예를 들어 Uniswap 및 Sushiswap이 있습니다.

• 대출 및 차용 플랫폼 : AAVE 및 Compound와 같은 대출 플랫폼의 결함을 통해 사용자는 암호 화폐를 다른 사람에게 빌려주고이자를 받거나 담보를 제공하여 자산을 빌릴 수 있습니다.

• stablecoins : 이들은 미국 달러와 같은 안정적인 자산으로 가치를 조정하여 변동성을 최소화하도록 설계된 암호 화폐입니다. DAI와 같은 안정된 스테이블 코인은 DEFI에 필수적이며 신뢰할 수있는 교환 매체 및 가치 저장을 제공합니다.

• 수율 농업 및 유동성 광업 : 이러한 관행에는 보상과 교환하여 플랫폼에 대한 유동성을 제공하는 사용자가 종종 추가 토큰 형태로 포함됩니다. 이것은 참여를 장려하고 생태계의 유동성을 유지하는 데 도움이됩니다.

• 분산 보험 : Nexus Mutual과 같은 플랫폼은 스마트 계약을 통해 관리되는 보험 상품을 제공하여 Defi 공간 내에서 다양한 위험에 대한 적용 범위를 제공합니다.

Defi에서 거버넌스의 역할

거버넌스는 플랫폼 관리 및 업데이트 방법을 결정하므로 Defi의 중요한 측면입니다. 많은 결함 프로젝트는 분산 된 자율 조직 (DAO)을 사용하여 지역 사회 중심의 의사 결정을 촉진합니다. DAO에서 토큰 보유자는 플랫폼의 개발 및 운영에 영향을 미치는 제안에 투표 할 수 있습니다. 이는 중앙 집중식 이사회 또는 관리 팀이 결정을 내리는 전통적인 은행과 대조됩니다.

Defi의 도전과 위험

Defi는 다양한 혜택을 제공하지만 자체 도전과 위험도 함께 제공됩니다.

• 보안 : 스마트 계약은 작성된 코드만큼 안전합니다. 스마트 계약의 취약성은 해킹과 상당한 재무 손실로 이어질 수 있습니다. Defi 플랫폼과 상호 작용하기 전에 사용자는 경계하고 철저한 연구를 수행해야합니다.

• 규제 불확실성 : Defi의 규제 환경은 여전히 ​​발전하고 있습니다. 정부와 금융 규제 당국은 이러한 새로운 금융 상품을 분류하고 규제하는 방법에 맞서고 있으며, 이는 사용자와 개발자에게 불확실성을 창출 할 수 있습니다.

• 확장 성 : 결함 플랫폼이 인기가 높아짐에 따라 확장 성과 관련된 문제에 직면 해 있습니다. 높은 거래량은 네트워크 혼잡과 수수료 증가로 이어질 수 있으며, 이는 사용자 경험을 방해 할 수 있습니다.

• 사용자 경험 : Defi 플랫폼은 신규 이민자에게 복잡하고 위협적 일 수 있습니다. 사용자 경험을 향상시키고 평균 사용자가 Defi에보다 쉽게 ​​액세스 할 수있게하는 것은 업계의 지속적인 과제입니다.

실용적인 예 : Defi Lending 플랫폼 사용

Defi가 실제로 어떻게 작동하는지 설명하기 위해 AAVE와 같은 Defi Lending 플랫폼을 사용하는 과정을 살펴 보겠습니다.

• 지갑 연결 : 이더 리움 지갑 (예 : 메타 마스크)을 AAVE 플랫폼에 연결하여 시작하십시오. 이를 통해 플랫폼과 상호 작용하고 자산을 관리 할 수 ​​있습니다.

• 예금 자산 : 플랫폼에 입금하려는 암호 화폐를 선택하십시오. 예를 들어,이자를 얻기 위해 ETH를 입금 할 수 있습니다. '입금'버튼을 클릭하고 금액을 입력 한 다음 거래를 확인하십시오.

• 이자 획득 : 자산이 예금되면 자동으로이자를 얻기 시작합니다. 플랫폼 대시 보드에서 수입을 모니터링 할 수 있습니다.

• 자산 차입 : 자산을 빌리려면 입금 된 자산을 담보로 사용할 수 있습니다. '차용'섹션으로 이동하여 빌릴 자산을 선택하고 금액을 입력하십시오. 플랫폼은 LTV (Loan-to-value) 비율에 따라 필요한 담보를 계산합니다.

• 대출 상환 : 대출 상환 준비가되면 '상환'섹션으로 이동하여 빌린 자산을 선택하고 상환 할 금액을 입력하십시오. 상환을 완료하려면 거래를 확인하십시오.

• 자산 철수 : 입금 된 자산을 인출하려면 '철수'섹션으로 이동하여 자산을 선택한 다음 금액을 입력하십시오. 거래를 확인하여 자산을 지갑으로 다시 이체하십시오.

자주 묻는 질문

Q : Defi는 사용자 자금의 보안을 어떻게 보장합니까?

A : Defi 플랫폼은 블록 체인 기술과 스마트 계약을 사용하여 사용자 자금을 확보합니다. 그러나 이러한 플랫폼의 보안은 스마트 계약 코드의 견고성에 달려 있습니다. 사용자는 항상 실사를 수행하고 평판이 좋은 플랫폼을 사용하여 위험을 최소화해야합니다.

Q : cryptocurrency가 없으면 Defi를 사용할 수 있습니까?

A : Defi에 참여하려면 일반적으로 암호 화폐가 필요합니다. 그러나 중앙 대상 거래소 또는 화폐 통화로 암호화를 구입할 수있는 서비스를 사용하여 암호 화폐를 획득 할 수 있습니다.

Q : Defi 플랫폼이 실패하거나 파산하면 어떻게됩니까?

A : Defi 플랫폼 실패 또는 파산의 경우 결과는 플랫폼의 구조와 실패의 특성에 따라 다릅니다. 플랫폼이 분산되어 있고 자산이 스마트 계약으로 유지되면 사용자는 자금을 직접 인출 할 수 있습니다. 그러나 플랫폼이 중앙 집중화되거나 스마트 계약에 취약점이있는 경우 사용자는 손실에 직면 할 수 있습니다.

Q : Defi의 최신 개발에 대해 어떻게 업데이트 할 수 있습니까?

A : Defi에 대한 업데이트를 유지하려면 Defi Pulse, Defiant 및 Coindesk와 같은 평판이 좋은 소스를 따라갈 수 있습니다. Discord 및 Telegram과 같은 플랫폼에서 Defi 커뮤니티에 가입하면 커뮤니티의 귀중한 통찰력과 업데이트를 제공 할 수 있습니다.