ゼウスネットワーク：defiでBTCを使用するためのより安全な方法

最も成功した暗号投資家は、デジタル資産ポートフォリオにかなりの量のビットコインを保持することが常に良いことに同意するでしょう

Bitcoin is the oldest, most valuable, and most secure cryptocurrency token there is. But while it’s always good to hold a substantial amount of BTC in your digital asset portfolio, doing so comes at a disadvantage because Bitcoin is one of the few digital currencies that can not easily be used to generate yield.

ビットコインは、最も古く、最も価値があり、最も安全な暗号通貨トークンです。しかし、デジタル資産ポートフォリオにかなりの量のBTCを保持することは常に良いことですが、ビットコインは収量を生成するために簡単に使用できない数少ないデジタル通貨の1つであるため、そうすることは不利になります。

This is why much of the Bitcoin circulating supply in the market is simply left idle, sitting in the wallets of countless users who do nothing more than hope the price will increase. This is known as “HODL”, and while it could be extremely profitable in the past as Bitcoin made some astonishing gains, most believe those days are long gone.

これが、市場のビットコイン循環供給の多くが単にアイドル状態にされている理由であり、価格が上昇することを望んでいない無数のユーザーの財布に座っています。これは「Hodl」として知られており、ビットコインが驚くべき利益を上げたため、過去に非常に収益性が高いかもしれませんが、ほとんどの人は長い間はなくなっていると信じています。

With Bitcoin now valued at around $100,000, it’s unlikely to shoot up like it did in the early days of crypto. But that does not mean Bitcoin holders have to be content with just moderate gains.

現在、ビットコインが約100,000ドルで評価されているため、暗号の初期の時代のように撃つことはほとんどありません。しかし、それは、ビットコイン保有者が穏健な利益に満足しなければならないという意味ではありません。

In the wonderful world of DeFi, there are ways to put Bitcoin to work. One of the most popular methods is to use Bitcoin to mint wBTC, or “wrapped Bitcoin”, which is an ERC-20 token on the Ethereum blockchain. It’s possible to swap your BTC for wBTC on a 1:1 basis, and then use those wBTC tokens to participate in activities like lending, borrowing, and liquidity provision via various Ethereum-based DeFi platforms.

Defiの素晴らしい世界には、ビットコインを機能させる方法があります。最も人気のある方法の1つは、ビットコインを使用してWBTCまたは「ラップされたビットコイン」をミントすることです。これは、EthereumブロックチェーンのERC-20トークンです。 BTCをWBTCに1：1ベースで交換し、これらのWBTCトークンを使用して、さまざまなイーサリアムベースのDefiプラットフォームを介して貸出、借入、流動性の提供などのアクティビティに参加することができます。

But although wBTC can be rewarding, it’s not a very good option for those who value the decentralized nature of crypto. The downside to wBTC is that it’s an extremely centralized token. To mint fresh wBTC, it’s necessary to deposit BTC tokens with an intermediary known as BitGo, which acts as a custodian for all of the collateral that backs the wBTC in circulation. This is necessary to prop up the value of wBTC, but it creates an enormous risk, as BitGo has become a high-value target for hackers, keen to extract the billions of dollars in value that live within its wallets.

しかし、WBTCはやりがいがあるかもしれませんが、暗号の分散された性質を大切にしている人にとってはそれほど良い選択肢ではありません。 WBTCの欠点は、非常に集中化されたトークンであることです。新鮮なWBTCをミントするには、BITGOとして知られる仲介者にBTCトークンを預け入れる必要があります。これは、循環でWBTCを支持するすべての担保のカストディアンとして機能します。これはWBTCの価値を支えるために必要ですが、Bitgoはハッカーにとって価値の高いターゲットになり、財布内に住む数十億ドルを抽出したいと熱望しているため、大きなリスクを生み出します。

Admittedly the risk of BitGo being hacked is small, as it has successfully avoided doing so thus far. But just because it has not been hacked yet does not guarantee it is 100% safe in the future. Add to that, there is always the risk that BitGo might misbehave. We know from the earlier episode with the FTX exchange that seemingly reputable crypto companies can and do get up to no good, using their customer’s deposits to make risky investments and so on. While FTX’s founder Sam Bankman-Fried did not intentionally lose his customer’s funds, the fact is that he was extremely reckless and ultimately did exactly that.

確かに、Bitgoがハッキングされるリスクは小さいです。これまでのところ避けられたことに成功しているからです。しかし、まだハッキングされていないからといって、将来100％安全であることを保証するものではありません。それに加えて、Bitgoが誤動作する可能性のあるリスクが常にあります。 FTX Exchangeの以前のエピソードから、顧客の預金を使用して危険な投資を行うなど、一見評判の良い暗号企業が役に立たないことを知っています。 FTXの創設者Sam Bankman-Friedは意図的に顧客の資金を失いませんでしたが、事実は彼が非常に無謀であり、最終的にはまさにそれをしたということです。

A Safer Way To Use BTC in DeFi

defiでBTCを使用するためのより安全な方法

Fortunately, there is a much safer way to generate yield on Bitcoin without accepting the risks of centralization. Thanks to advances in Bitcoin’s programmability, BTC holders now have the option to put their capital to work in Solana’s DeFi ecosystem, while avoiding relying on any intermediaries or custodians.

幸いなことに、集中化のリスクを受け入れることなく、ビットコインの収量を生成するためのより安全な方法があります。 Bitcoinのプログラマ性の進歩のおかげで、BTC保有者は、仲介者やカストディアンへの依存を避けながら、ソラナの義理の生態系で資本を置くことができるようになりました。

This is all thanks to a new protocol called Zeus Network, which has created a permissionless gateway that unlocks greater potentials for BTC on the Solana blockchain, where it’s represented as zBTC token. Users can swap their BTC for zBTC, and use it to participate in a DeFi ecosystem that is fast catching up with that of Ethereum.

これはすべて、Zeus Networkと呼ばれる新しいプロトコルのおかげで、SolanaブロックチェーンでBTCのより大きなポテンシャルを解き放つ許可のないゲートウェイを作成しました。ユーザーはBTCをZBTCに交換し、それを使用して、Ethereumのエコシステムに急速に追いつくDefiエコシステムに参加できます。

Zeus has built a pluggable architecture that enables zBTC to leverage the secure foundation of Bitcoin itself while benefiting from the rapid transaction throughput of the Solana blockchain. Having recently validated its first BTC transaction on Solana, Zeus demonstrates the potential to deliver a winning combination, merging the most secure blockchain with the most efficient of them all.

ゼウスは、ZBTCがビットコイン自体の安全な基盤を活用しながら、ソラナブロックチェーンの迅速なトランザクションスループットの恩恵を受けられるようにするプラグ可能なアーキテクチャを構築しました。 Zeusは最近、Solanaでの最初のBTCトランザクションを検証したため、勝利の組み合わせを提供する可能性を実証し、最も安全なブロックチェーンと最も効率的なものと融合しています。

The key is Zeus’ APOLLO dApp, which simplifies the process of transferring BTC to Solana. To use it, simply connect your Bitcoin wallet and deposit BTC into the dApp, and it will mint an equivalent number of zBTC tokens. Because the deposit acts as collateral, it means zBTC’s value is always pegged to that of BTC, similar to how wBTC is. However, the difference is that Zeus doesn’t use any custodians. Instead, the tokens are locked up in a smart contract that’s controlled by the Zeus protocols’ network of validators and guardians, meaning a kind of decentralized custody.

重要なのはゼウスのアポロ・ダップで、BTCをソラナに転送するプロセスを簡素化します。それを使用するには、ビットコインウォレットを接続してBTCをDAPPに入金するだけで、同等の数のZBTCトークンを鋳造します。預金は担保として機能するため、ZBTCの価値は、WBTCの存在と同様に、常にBTCの価値に固定されていることを意味します。ただし、違いは、ゼウスがカストディアンを使用しないことです。代わりに、トークンは、ゼウスプロトコルズのバリデーターとガーディアンのネットワークによって制御されるスマートコントラクトに閉じ込められており、一種の分散型監護権を意味します。

The key thing to understand is that no single validator or guardian can access any of the deposit BTC. This can only be done when the network’s participants reach a consensus, and in turn, that can only happen when the rightful owner of the BTC burns the zBTC tokens they originally minted.

理解すべき重要なことは、単一のバリデーターまたはガーディアンがデポジットBTCにアクセスできないことです。これは、ネットワークの参加者がコンセンサスに達したときにのみ行うことができ、次に、BTCの正当な所有者が最初に鋳造したZBTCトークンを燃やした場合にのみ発生します。

Zeus created a number of technological innovations to facilitate this system, including something known as “bidirectional hooks”. Meanwhile, the APOLLO dApp acts as a kind of integration layer that makes Solana’s DeFi ecosystem accessible.

ゼウスは、「双方向フック」として知られるものを含む、このシステムを促進するために多くの技術革新を作成しました。一方、Apollo Dappは、SolanaのDefi Ecosystemにアクセスできるようにする一種の統合レイヤーとして機能します。

The way it works is that when a user wants to deposit BTC to mint zBTC, nodes will propose a transaction and submit it to a program state. This creates a programmable signature, and then the nodes relay signed transactions to the Solana network

それが機能する方法は、ユーザーがZBTCをMINTにMINTにデポジットしたい場合、ノードがトランザクションを提案し、プログラム状態に送信することです。これにより、プログラム可能な署名が作成され、その後、ノードリレーがSolanaネットワークに署名されたトランザクションが作成されます