Les Canadiens pourraient trouver plus facile de couvrir les paiements de la dette maintenant que la Banque du Canada a réduit son taux d'intérêt clé pour la sixième fois consécutive

Les Canadiens pourraient trouver plus facile de couvrir les paiements de la dette maintenant que la Banque du Canada a réduit son taux d'intérêt clé pour la sixième fois consécutive, selon des experts financiers.

Canadians may find it easier to cover debt payments now that the Bank of Canada has cut its key interest rate for the sixth straight time, according to financial experts.

Les Canadiens pourraient trouver plus facile de couvrir les paiements de la dette maintenant que la Banque du Canada a réduit son taux d'intérêt clé pour la sixième fois consécutive, selon des experts financiers.

“It will make money cheaper for anybody that is borrowing for anything -- for a house, for a car, taking money out of a line of credit,” Rubina Ahmed-Haq, a personal finance expert based in Toronto, said in an interview with CTVNews.ca.

"Cela rendra de l'argent moins cher pour quiconque emprunte pour n'importe quoi - pour une maison, pour une voiture, retirer de l'argent d'une ligne de crédit", a déclaré Rubina Ahmed-Haq, un expert en finance personnelle basée à Toronto, dans une interview avec ctvnews.ca.

“All of that money is going to get cheaper to not just borrow but also for those who already have that debt, it’s going to be easier for them to service it.”

"Tout cet argent va devenir moins cher non seulement à emprunter, mais aussi pour ceux qui ont déjà cette dette, il leur sera plus facile de le desservir."

The country’s central bank slashed the key rate to three per cent Wednesday as it projected stronger GDP growth in 2025 if the United States doesn’t get into a trade war with Canada.

La banque centrale du pays a réduit le taux clé à trois pour cent mercredi, car elle a projeté une forte croissance du PIB en 2025 si les États-Unis n'entrent pas dans une guerre commerciale avec le Canada.

The move was notable, Ahmed-Haq said, but the situation may change if the U.S. imposes tariffs on Canada.

Cette décision était notable, a déclaré Ahmed-Haq, mais la situation peut changer si les États-Unis imposent des tarifs au Canada.

“I think it’s really significant because it does show that there’s confidence in the Canadian economy,” she said.

"Je pense que c'est vraiment important car cela montre qu'il y a confiance dans l'économie canadienne", a-t-elle déclaré.

“If tariffs do come in, it’s going to increase prices for Canadians. It could halt any further interest rate cuts.

«Si les tarifs entrent, cela va augmenter les prix des Canadiens. Il pourrait interrompre toutes les autres baisses de taux d'intérêt.

“If inflation is higher, the last thing they want to do is cut rates and make money cheaper and stoke inflation even more,” she added.

"Si l'inflation est plus élevée, la dernière chose qu'ils veulent faire est de réduire les taux et de gagner de l'argent moins cher et d'attiser encore plus l'inflation", a-t-elle ajouté.

Although the interest rate cut was expected, Paul Shelestowsky, an investment adviser, says he thinks “it’s going to provide quite a bit of relief” to borrowers or people looking to borrow.

Bien que la baisse des taux d'intérêt ait été attendue, Paul Shelestowsky, un conseiller en investissement, dit qu'il pense que «cela va apporter un peu de soulagement» aux emprunteurs ou aux personnes qui cherchent à emprunter.

“It will continue to bring down mortgage rates, loan rates, if you’re on a variable rate loan, even credit card rates ... it’s going to be felt across for pretty much all Canadians,” Shelestowsky said in an interview with CTVNews.ca on Wednesday about the central bank’s decision.

"Il continuera de faire baisser les taux hypothécaires, les taux de prêt, si vous êtes sur un prêt à taux variable, même les taux de carte de crédit ... il va se faire sentir à peu près tous les Canadiens", a déclaré Shelestowsky dans une interview avec CTVNews .ca mercredi sur la décision de la Banque centrale.

“It will provide that relief to Canadians to help with their cash flow.”

«Cela apportera ce soulagement aux Canadiens pour aider à leurs flux de trésorerie.»

Shelestowsky expects Canadians will have more discretionary income since debt repayment will be less costly, even though the central bank’s rate cut won’t help much with the price of goods and services, as inflation is expected to be stable.

Shelestowsky s'attend à ce que les Canadiens auront des revenus plus discrétionnaires, car le remboursement de la dette sera moins coûteux, même si la baisse des taux de la banque centrale n'aidera pas beaucoup avec le prix des biens et services, car l'inflation devrait être stable.

Canadians may see rates decrease for lines of credit immediately, Shelestowsky says, while it may take a while for credit card rates to follow suit. He adds that credit card companies will make changes based on a number of factors that aren’t necessarily tied to the Bank of Canada rates.

Les Canadiens peuvent voir les taux diminuer immédiatement pour les lignes de crédit, dit Shelestowsky, bien qu'il puisse prendre un certain temps pour que les taux de carte de crédit puissent emboîter le pas. Il ajoute que les sociétés de cartes de crédit apporteront des modifications en fonction d'un certain nombre de facteurs qui ne sont pas nécessairement liés aux taux de la Banque du Canada.

Those who invested in stocks and bonds may benefit from the central bank’s rate cut because those investments tend to do well in a falling interest rate environment, he said.

Ceux qui ont investi dans des actions et des obligations peuvent bénéficier de la baisse des taux de la Banque centrale parce que ces investissements ont tendance à bien faire dans un environnement de taux d'intérêt en baisse, a-t-il déclaré.

But it’s a different story for certain savers who put away money for non-risky investments like guaranteed investment certificates (GICs), as they will see their interest rates going down, which Shelestowsky cautions could mean less earning potential.

Mais c'est une autre histoire pour certains épargnants qui rangent de l'argent pour des investissements non risqués comme des certificats d'investissement garantis (GIC), car ils verront leurs taux d'intérêt baisser, ce que les prétentions à Aidestowsky pourraient signifier moins de potentiel de gain.

Shelestowsky doesn’t think the BoC rate cut will hurt those who have a registered retirement savings plan (RRSP), a registered retirement income fund (RRIF) or a tax-free savings account (TFSA) and may even boost savings for those with well-balanced portfolios.

Shelestowsky ne pense pas que la baisse des taux de BOC nuira à ceux qui ont un plan d'épargne-retraite enregistré (REER), un fonds de revenu de retraite enregistré (RRIF) ou un compte d'épargne en franchise d'impôt (TFSA) et peuvent même augmenter l'épargne pour ceux qui ont bien -Portefeuilles éconités.

“Those tend to have a longer time horizon, meaning they’ve got a balance of stocks and bonds,” he said.

"Ceux-ci ont tendance à avoir un horizon de temps plus long, ce qui signifie qu'ils ont un équilibre des actions et des obligations", a-t-il déclaré.

Would-be homeowners and current homeowners renewing their mortgages will also find relief, he added.

Les propriétaires potentiels et les propriétaires actuels renouvelant leurs hypothèques trouveront également un soulagement, a-t-il ajouté.

“I think it’s going to really make it easier for people to not only buy a house with a mortgage, but also renew their mortgage,” Shelestowsky said.

"Je pense que cela va vraiment faciliter l'achat d'une maison avec une hypothèque, mais aussi de renouveler leur hypothèque", a déclaré Shelestowsky.

Ahmed-Haq’s advice for Canadians? Be wise about their personal finances and consider the unpredictable factors, such as possible U.S. tariffs on Canadian goods.

Les conseils d'Ahmed-Haq pour les Canadiens? Soyez sage de leurs finances personnelles et considérez les facteurs imprévisibles, tels que les tarifs américains possibles sur les biens canadiens.

“In light of this, don’t use this as an excuse to get into more debt,” she said.

"À la lumière de cela, n'utilisez pas cela comme excuse pour s'endetter", a-t-elle déclaré.

“A lot of people might think, ‘Oh, money’s cheap again. Let me borrow for my summer vacation or do that renovation or something else that they they’ve been thinking about.’”

«Beaucoup de gens pourraient penser:« Oh, l'argent est à nouveau bon marché. Permettez-moi d'emprunter pour mes vacances d'été ou de faire cette rénovation ou autre chose auquel ils ont pensé. »»

Ahmed-Haq adds that if you don’t need to do it, “this may be a good time to hold off.”

Ahmed-haq ajoute que si vous n'avez pas besoin de le faire, "C'est peut-être le bon moment pour vous tenir."

She also suggests that people can use home equity lines of credit (HELOC) to borrow money to consolidate debt and pay down their credit card debt, since they have lower interest rates, especially after the BoC rate cut.

Elle suggère également que les gens peuvent utiliser des lignes de crédit de capitaux propres (HELOC) pour emprunter de l'argent pour consolider la dette et rembourser leur dette de carte de crédit, car ils ont des taux d'intérêt plus bas, en particulier après la baisse des taux du BOC.

Shelestowsky says having a financial plan and speaking to an adviser are important to maintain “financial health.”

Shelestowsky dit que le fait d'avoir un plan financier et de parler à un conseiller est important pour maintenir la «santé financière».

“Because a lot of times when we see a bad year or a good year for whatever reason it might be, over the life of your plan, it really shouldn’t have that much impact,” he said.

"Parce que souvent lorsque nous voyons une mauvaise année ou une bonne année pour une raison quelconque, pendant la vie de votre plan, cela ne devrait vraiment pas avoir autant d'impact", a-t-il déclaré.

With files from CTV News' Mike Le Couteur

Avec des fichiers de CTV News 'Mike le Couteur