Bitcoin (BTC) évolue au-delà des limites de l'étiquette «Digital Gold».

Cette transformation est motivée par l'émergence de Bitcoin Defi (BTCFI), qui vise à étendre son utilité

Bitcoin (BTC) is evolving beyond the "digital gold" label as the emergence of Bitcoin DeFi (BTCfi) expands its utility from a store of value to a more dynamic financial asset, CoreChain reports.

Bitcoin (BTC) évolue au-delà de l'étiquette "Digital Gold" car l'émergence de Bitcoin Defi (BTCFI) étend son utilité d'une réserve de valeur à un actif financier plus dynamique, rapporte CoreChain.

By 2024, Bitcoin is set to become a natively yield-generating asset, serving as the foundation for decentralized finance ecosystems similar to those on Ethereum. Innovations emerging on Bitcoin sidechains in 2025 may further ignite this transformation.

D'ici 2024, le bitcoin devrait devenir un actif générateur de rendement natif, servant de base à des écosystèmes financiers décentralisés similaires à ceux de Ethereum. Les innovations émergeant sur les échecs Bitcoin en 2025 peuvent encore enflammer cette transformation.

Historically, efforts to leverage Bitcoin as a productive asset required significant modifications to its base layer, a strategy that often backfired. The architecture of Bitcoin's layer 1 prioritizes stability and security over flexibility, leaving many an investor content to simply "hodl." This has resulted in Bitcoin being underused both as a network and an asset.

Historiquement, les efforts pour tirer parti du bitcoin en tant qu'actif productif ont nécessité des modifications importantes à sa couche de base, une stratégie qui se retourna souvent contre lui. L'architecture de la couche 1 de Bitcoin himinalise la stabilité et la sécurité sur la flexibilité, laissant de nombreux contenus d'investisseurs à simplement «Hodl». Cela a abouti à la sous-utilisation du Bitcoin à la fois en tant que réseau et en tant qu'actif.

However, the rise of Bitcoin sidechains presents a viable solution, allowing for the expansion of Bitcoin's capabilities without compromising the integrity of its foundational layer. These sidechains are poised to act as powerful catalysts for BTCfi's growth, especially as Bitcoin surpasses the $100,000 mark, representing over 60% of the total cryptocurrency market share, and navigates a newly favorable regulatory environment under a government more amenable to crypto.

Cependant, la montée en puissance de Bitcoin Sidechains présente une solution viable, permettant l'expansion des capacités de Bitcoin sans compromettre l'intégrité de sa couche fondamentale. Ces échecs sont sur le point d'agir comme de puissants catalyseurs pour la croissance de BTCFI, en particulier alors que le bitcoin dépasse la barre des 100 000 $, représentant plus de 60% de la part de marché totale de la crypto-monnaie, et navigue dans un environnement réglementaire nouvellement favorable sous un gouvernement plus prometteur à la crypto.

"We can see in the early days of Bitcoin, there was an awareness of the need for secondary layers of payment to handle the increased transaction volume and broader use cases that Bitcoin could facilitate," noted Hal Finney, in one of his blog posts from 2010. For years, the broader blockchain ecosystem has neglected this urgency, focusing on innovations that often sidelined Bitcoin.

"Nous pouvons voir dans les premiers jours du bitcoin, il y avait une prise de conscience de la nécessité de couches secondaires de paiement pour gérer l'augmentation du volume des transactions et des cas d'utilisation plus larges que Bitcoin pourrait faciliter", a noté Hal Finney, dans l'un de ses articles de blog de 2010. Pendant des années, l'écosystème de la blockchain plus large a négligé cet urgence, en se concentrant sur des innovations qui ont souvent mis à côté de l'écosystème de la blockchain.

Now, advancements previously associated mainly with Ethereum are increasingly being adapted for Bitcoin. Sidechains, rollups, and other scaling solutions now offer Bitcoin holders options that mirror Ethereum's dynamic utility while staying true to Bitcoin's integrity.

Désormais, les avancées précédemment associées principalement à Ethereum sont de plus en plus adaptées au bitcoin. Les échecs, les rouleaux et autres solutions de mise à l'échelle offrent désormais des options de porte-bitcoin qui reflètent l'utilitaire dynamique d'Ethereum tout en restant fidèle à l'intégrité de Bitcoin.

Despite the tremendous potential ahead, Bitcoin's DeFi landscape is still in its infancy. As of November, only 0.8% of Bitcoin's circulating supply is involved in DeFi initiatives, indicating vast untapped capacity.

Malgré l'énorme potentiel à venir, le paysage Defi de Bitcoin en est encore à ses balbutiements. En novembre, seulement 0,8% de l'alimentation en circulation de Bitcoin est impliquée dans les initiatives Defi, indiquant une grande capacité inexploitée.

Out of Bitcoin's estimated $2 trillion market cap, less than $7 billion is tied to BTCfi Total Value Locked (TVL). While this statistic may seem small, it highlights the significant opportunities for growth, especially with a sevenfold increase in Bitcoin layer two infrastructure since 2021.

Sur la capitalisation boursière estimée de 2 billions de dollars de Bitcoin, moins de 7 milliards de dollars sont liés à la valeur totale BTCFI verrouillée (TVL). Bien que cette statistique puisse sembler faible, elle met en évidence les opportunités importantes de croissance, en particulier avec une augmentation de sept fois de la couche Bitcoin deux infrastructures depuis 2021.

As BTCfi's TVL surged by 2,000% throughout 2024, largely fueled by rising Bitcoin prices and adoption trends, it brought a new influx of liquidity into the Bitcoin ecosystem. This growth also carves out notable market potential. Galaxy Digital forecasts that, even with conservative growth, the BTCfi sector could reach a total addressable market of between $44 billion and $47 billion by 2030.

Comme le TVL de BTCFI a bondi de 2 000% tout au long de 2024, largement alimenté par la hausse des prix du bitcoin et des tendances d'adoption, il a apporté un nouvel afflux de liquidité dans l'écosystème Bitcoin. Cette croissance élabore également un potentiel de marché notable. Galaxy Digital prévoit que, même avec une croissance conservatrice, le secteur BTCFI pourrait atteindre un marché total adressable entre 44 milliards et 47 milliards de dollars d'ici 2030.

Venture capitalists are also beginning to recognize the promise of Bitcoin sidechains, with investments exceeding $447 million. Roughly $174 million of that total was funneled into projects in just the third quarter of 2024, laying the groundwork for even more substantial growth in the upcoming year.

Les capital-risqueurs commencent également à reconnaître la promesse des échecs Bitcoin, avec des investissements dépassant 447 millions de dollars. Environ 174 millions de dollars de ce total ont été acheminés vers des projets au cours du troisième trimestre de 2024, jetant les bases d'une croissance encore plus substantielle au cours de l'année à venir.

As Bitcoin-centric solutions create more opportunities for productive asset use, Bitcoin holders will no longer need to depend on third-party intermediaries or non-Bitcoin frameworks. This shift will enable holders to maximize their assets' utility without compromising their principles. Enhanced yield-bearing Bitcoin derivatives on these aligned sidechains will introduce self-custody solutions, a stark improvement over Ethereum-native options like Wrapped Bitcoin (WBTC).

Étant donné que les solutions centrées sur Bitcoin créent plus d'opportunités pour une utilisation productive des actifs, les détenteurs de Bitcoin n'auront plus besoin de dépendre d'intermédiaires tiers ou de cadres non Bitcoin. Ce changement permettra aux détenteurs de maximiser l'utilité de leurs actifs sans compromettre leurs principes. Des dérivés de bitcoin améliorant le rendement sur ces effectifs alignés introduiront des solutions d'auto-cuir, une amélioration frappante par rapport aux options natives Ethereum comme Bitcoin enveloppé (WBTC).

Bitcoin's journey with BTCfi has the potential to escalate far beyond its current state, positioning it alongside or even ahead of traditional DeFi platforms. Dedicated efforts focusing on product-market alignment for Bitcoin holders through Bitcoin-native platforms could create a positive feedback loop that significantly boosts Bitcoin adoption.

Le parcours de Bitcoin avec BTCFI a le potentiel de dégénérer bien au-delà de son état actuel, le positionnant aux côtés ou même en avance sur les plates-formes Defi traditionnelles. Les efforts dédiés axés sur l'alignement du marché du produit pour les détenteurs de Bitcoin via des plates-formes natives de Bitcoin pourraient créer une boucle de rétroaction positive qui augmente considérablement l'adoption de Bitcoin.

While institutional narratives dominated 2024, the focus is turning to the on-chain initiatives that promise to enhance Bitcoin's performance and utility. The time has come for these foundational changes to solidify Bitcoin's position not only as a store of wealth but also as a comprehensive financial tool well-suited for the digital age.

Alors que les récits institutionnels ont dominé 2024, l'accent est mis sur les initiatives en chaîne qui promettent d'améliorer les performances et l'utilité de Bitcoin. Le moment est venu pour ces changements fondamentaux pour consolider la position de Bitcoin non seulement comme une réserve de richesse, mais aussi comme un outil financier complet bien adapté à l'ère numérique.

This analysis is the opinion of Brendon Sedo, initial contributor at Core DAO, and aims to provide insights into the evolving landscape of Bitcoin and its potential future in decentralized finance, and does not constitute any form of investment advice.

Cette analyse est l'opinion de Brendon Sedo, contributeur initial chez Core DAO, et vise à fournir des informations sur le paysage évolutif du bitcoin et son avenir potentiel en finance décentralisée, et ne constitue aucune forme de conseil en investissement.