Qu'est-ce que le financement des actifs?

Le financement des actifs apparaît comme un stratagème financier, permettant aux entreprises de réclamer ou d'employer des actifs en obtenant des capitaux auprès de prêteurs, tels que des banques ou d'autres établissements financiers. Cette méthode dépend de l'utilisation d'actifs tangibles - machinerie, équipement ou véhicules, par exemple - comme des garanties pour assurer un prêt ou un bail.

Le financement des actifs trouve son utilisation parmi un éventail d'entreprises, des plus petites start-ups aux entreprises les plus établies, fournissant des alternatives financières adaptables, en aidant à la préservation ou à l'amélioration des flux de trésorerie et permettant l'acquisition ou le refinancement d'actifs.

Le domaine des crypto-monnaies n'a pas échappé à la portée du financement des actifs. Dans cette sphère, les entreprises peuvent exploiter les actifs cryptographiques comme garanties, garantissant des prêts qui peuvent être déployés pour satisfaire leurs demandes commerciales.

La différence entre le financement des actifs et les prêts basés sur les actifs

Le financement des actifs, en mettant l'accent sur l'utilisation des actifs particuliers comme garantie pour les prêts ou les baux, contraste avec la notion plus vaste de prêt basé sur les actifs. Ce dernier implique de promettre des intérêts totaux d'une entreprise, y compris des comptes débiteurs, des stocks ou de l'équipement, pour garantir des prêts ou des lignes de crédit. En règle générale, ce mode de financement sert à renforcer le fonds de roulement et les flux de trésorerie tout en répondant aux besoins de financement à court terme.

Prêts garantis et non garantis dans le financement des actifs

Les prêts garantis nécessitent que les emprunteurs offrent des actifs spécifiques en garantie. Cet arrangement permet un sentiment de sécurité pour les prêteurs, car ils peuvent réclamer la garantie si l'emprunteur est à défaut sur le prêt. Par conséquent, la présence de cette sauvegarde supplémentaire se traduit souvent par des prêts garantis avec des taux d'intérêt plus bas par rapport aux prêts non garantis.

En revanche, les prêts non garantis se dispensent avec la nécessité de garanties. Cependant, ces prêts portent généralement des taux d'intérêt plus élevés et reposent sur la solvabilité de l'emprunteur. Pour vérifier s'il faut étendre un prêt non garanti, les institutions financières examinent les notations de crédit, les flux de trésorerie et d'autres indicateurs financiers pertinents.

Pourquoi utiliser le financement d'actifs?

Mais pourquoi les entreprises ressentent-elles le besoin de financement d'actifs?

Sécuriser l'utilisation des actifs

Le financement des actifs permet aux entreprises d'acquérir ou d'utiliser des actifs sans effectuer un grand paiement initial. Cela permet aux entreprises d'investir dans les derniers équipements ou technologies tout en préservant des espèces pour d'autres opérations commerciales.

Sécuriser un prêt via des actifs

En utilisant les actifs comme garantie, les entreprises peuvent souvent sécuriser des prêts avec des conditions et des taux d'intérêt plus favorables. Ceci est particulièrement avantageux pour les petites entreprises ou les start-ups ayant des antécédents de crédit limités ou une cote de crédit inférieure.

Types de financement d'actifs

Le financement des actifs a cinq types différents, en fonction des besoins économiques des entreprises.

Contrat de crédit

Un accord d'achat de location permet à une entreprise d'acquérir un actif en effectuant des paiements réguliers sur une période prédéterminée. À la fin du terme, l'entreprise peut choisir d'acheter l'actif à sa valeur résiduelle. Cette configuration permet aux entreprises d'utiliser l'actif tout en y renforçant régulièrement les capitaux propres.

Bail d'équipement

Dans l'équipement de location, une entreprise loue un actif d'un fournisseur de finances pour une durée spécifique. Cet arrangement permet à la Société d'utiliser l'actif sans la pression financière de la propriété, tandis que le fournisseur de finances conserve la propriété et supporte le risque d'amortissement.

Bail de fonctionnement

Un bail d'exploitation est un accord de location à court terme dans lequel le locataire utilise un actif pour une période généralement plus courte que la durée de vie utile de l'actif. À la date d'échéance du bail, le locataire renvoie l'actif au bailleur. Cette structure est bien adaptée aux entreprises nécessitant des actifs pour une durée limitée ou à ceux qui souhaitent échapper aux risques liés à la propriété.

Bail financier

Un bail financier est un accord de location à long terme dans lequel le locataire prend les risques et les récompenses de propriété d'actifs. Le locataire effectue des paiements réguliers tout au long de la durée du bail et a souvent la possibilité d'acheter l'actif à la fin du bail.

Refinancement d'actif

Le refinancement d'actifs permet aux entreprises de libérer des actions verrouillées dans les actifs existants. Le prêteur offre un prêt basé sur l'évaluation de l'actif et l'emprunteur rembourse le prêt en versements. Cette méthode de financement peut améliorer la liquidité, faciliter l'expansion des entreprises ou consolider les dettes.

Qu'est-ce que le financement des actifs de la cryptographie?

Dans le domaine des crypto-monnaies, le financement des actifs peut inclure l'utilisation des actifs cryptographiques comme garantie pour garantir des prêts ou des lignes de crédit. Les prêts soutenus par la crypto gagnent en popularité, car ils offrent aux entreprises un moyen d'accéder aux fonds sans liquider leurs participations cryptographiques. En tirant parti de leurs actifs cryptographiques, les entreprises peuvent obtenir un financement avec des taux d'intérêt concurrentiels et des conditions de remboursement adaptables.

Comment les actifs cryptographiques sont-ils financés?

Le financement des actifs de crypto est le processus d'utilisation de la cryptographie ou d'autres actifs numériques comme prêts collatéraux. Dans ces transactions, l'emprunteur envoie généralement des actifs cryptographiques à un compte géré par une plate-forme de prêt. La plate-forme calcule le montant du prêt en fonction du ratio LTV, qui est la proportion de la valeur d'actif au montant total du prêt. Par conséquent, l'emprunteur reçoit le prêt et peut l'utiliser comme bon lui semble.

Les paiements sont dus régulièrement pendant la durée du prêt et couvrent à la fois les intérêts et le montant principal. Le prêteur peut vendre les actifs cryptographiques pour équilibrer le prêt si l'emprunteur fait défaut sur les paiements ou si la valeur de la garantie baisse en dessous du ratio LTV minimum. Il en résulte l'événement de liquidation.

Avantages du financement des actifs crypto

Un meilleur accès à la trésorerie: le financement des actifs cryptographiques est un moyen efficace d'obtenir de l'argent sans avoir à vendre votre crypto-monnaie. Ceci est particulièrement utile lorsque le marché est volatil.

Le financement des actifs cryptographiques est livré avec les avantages de diverses périodes de prêt, des taux d'intérêt et des horaires de remboursement, permettant aux entreprises d'adapter leurs forfaits de financement à leurs besoins précis.

Bénéficiel pour les PME: pour les nouvelles ou les petites entreprises avec un crédit faible ou peu d'actifs, l'accès aux prêts bancaires traditionnels et à d'autres sources de capitaux peut être difficile à trouver. Étant donné que la valeur des actifs cryptographiques est souvent utilisée à la place des mesures de crédit traditionnelles pour prendre des décisions de crédit, le financement des actifs cryptographiques peut fournir une source de financement alternative pour ces entreprises.

Des délais de traitement des prêts et de paiement plus rapides par rapport aux techniques de financement plus conventionnelles peuvent résulter de l'utilisation généralisée de la technologie de la blockchain et des contrats intelligents par les plateformes de financement des actifs cryptographiques.

Risques

Le financement utilisant des actifs cryptographiques présente de nombreux avantages, mais il y a aussi certaines choses à garder à l'esprit. En raison de l'imprévisibilité du marché de la cryptographie, de grandes oscillations en valeur collatérale peuvent déclencher des appels de marge ou forcer la vente d'actifs. Les ramifications juridiques et de conformité du financement des actifs cryptographiques doivent être soigneusement prises en compte, car le paysage réglementaire évolue toujours.