Wie funktioniert ETF-Anleihe?

ETF-Anleihen bieten ein diversifiziertes Portfolio festverzinslicher Wertpapiere und ermöglichen es Anlegern, die Vorteile von Diversifizierung, Liquidität und Transparenz zu nutzen und gleichzeitig ein stabiles und ertragsgenerierendes Festverzinsportfolio aufzubauen.

Oct 09, 2024 at 09:53 pm

Wie funktionieren ETF-Anleihen?

1. Was ist eine ETF-Anleihe?

   • Exchange Traded Funds (ETFs) sind Wertpapierkörbe, die an Börsen gehandelt werden.
   • ETF-Anleihen sind ETFs, die in ein diversifiziertes Portfolio festverzinslicher Wertpapiere wie Staatsanleihen, Unternehmensanleihen und Kommunalanleihen investieren.

2. So funktionieren ETF-Anleihen:

   • ETF-Anleihenmanager erstellen einen Pool von Anleihen und geben Aktien aus, die einen Bruchteil des Eigentums am zugrunde liegenden Portfolio darstellen.
   • Anleger kaufen und verkaufen ETF-Anleihen wie normale Aktien an der Börse.
   • Der Wert einer ETF-Anleihe schwankt je nach Wert der zugrunde liegenden Anleihen sowie Angebot und Nachfrage nach den Aktien.

3. Vorteile von ETF-Anleihen:

   • Diversifizierung: ETF-Anleihen bieten eine sofortige Diversifizierung über eine Reihe von Anleihen und reduzieren so das Portfoliorisiko.
   • Liquidität: ETF-Anleihen sind äußerst liquide, sodass Anleger sie problemlos kaufen und verkaufen können.
   • Niedrige Kosten: ETF-Anleihen weisen in der Regel niedrigere Kostenquoten auf als aktiv verwaltete Anleihenfonds.
   • Transparenz: ETF-Portfolios sind transparent und bieten Anlegern klare Informationen über die zugrunde liegenden Bestände.

4. Arten von ETF-Anleihen:

   • Core-Anleihen-ETFs: Bieten Zugang zu breiten Anleihenmärkten wie dem Bloomberg Barclays US Aggregate Bond Index.
   • Hochzinsanleihen-ETFs: Investieren Sie in Anleihen mit höherer Rendite, aber auch höherem Risiko.
   • Kommunalanleihen-ETFs: Bieten Anlegern in bestimmten Bundesstaaten oder Regionen steuerfreie Erträge.

5. Einsatzmöglichkeiten von ETF-Anleihen:

   • Aufbau eines Rentenportfolios: ETF-Anleihen können die Grundlage eines diversifizierten Portfolios bilden, das Erträge und Stabilität bietet.
   • Risikoausgleich: ETF-Anleihen können dazu beitragen, die Portfoliovolatilität zu verringern, indem sie das Risiko von Aktien oder anderen Vermögenswerten ausgleichen.
   • Gezielte Einkommensgenerierung: Anleger können hochverzinsliche ETF-Anleihen zur Erzielung höherer Erträge oder kommunale ETF-Anleihen für steuerfreie Erträge nutzen.

6. Überlegungen:

   • Zinsrisiko: Die Anleihekurse sinken, wenn die Zinsen steigen. Diesem Risiko unterliegen ETF-Anleihen.
   • Kreditrisiko: Die zugrunde liegenden Anleihen eines ETF können unterschiedliche Kreditratings aufweisen, daher müssen Anleger die allgemeine Kreditqualität des Portfolios beurteilen.
   • Kostenquoten: Einige ETF-Anleihen weisen möglicherweise höhere Kostenquoten auf als andere. Berücksichtigen Sie die Gebühren, bevor Sie investieren.