So berechnen Sie die Kraken-Vertragsraten

Um die Kraken-Kontraktraten zu berechnen, müssen Händler den Basispreis, den Finanzierungssatz, die Kontraktgröße, den Indexpreis, den Markpreis, den Auf-/Abschlag und den Liquidationspreis berücksichtigen.

Nov 21, 2024 at 09:22 am

So berechnen Sie die Kraken-Vertragspreise

Kraken, eine führende Kryptowährungsbörse, bietet erfahrenen Händlern eine Reihe anspruchsvoller Vertragshandelsoptionen. Für einen effektiven Handel und ein effektives Risikomanagement ist es wichtig zu verstehen, wie die Vertragsraten bei Kraken berechnet werden. Dieser Artikel bietet einen umfassenden Leitfaden zur Berechnung der Kraken-Vertragsraten und gibt Händlern das nötige Wissen an die Hand, um ihre Handelsstrategien zu maximieren.

Schritt 1: Basispreis und Finanzierungssatz verstehen

Grundpreis:

• Stellt den Spotpreis des Basiswerts zum Zeitpunkt des Vertragsablaufs dar.
• Bestimmt den endgültigen Abrechnungswert des Vertrags.

Fördersatz:

• Eine regelmäßige Zahlung zwischen Long- und Short-Positionen, um die Preisparität mit dem Spotmarkt aufrechtzuerhalten.
• Positiv für Long-Positionen (Short-Positionen zahlen Long-Positionen), wenn der Kontraktpreis den Kassapreis übersteigt, und umgekehrt für negative Finanzierungssätze.

Schritt 2: Vertragsspezifikationen festlegen

Vertragsgröße:

• Die Anzahl der zugrunde liegenden Einheiten, die jedem Kontrakt zugrunde liegen.
• Variiert je nach konkreter Vertragsart und zugrundeliegendem Vermögenswert.

Handelspaar:

• Die Kombination aus dem Basiswert und der Notierungswährung.
• Beispiel: BTC/USD ist das Handelspaar für Bitcoin-Kontrakte, die in US-Dollar notiert sind.

Schritt 3: Berechnen Sie den Indexpreis und den Markpreis

Indexpreis:

• Eine Aggregation von Spotpreisen mehrerer Börsen, um eine zuverlässige Marktbenchmark bereitzustellen.
• Wird als Referenzpunkt für die Berechnung der Vertragsraten verwendet.

Markenpreis:

• Ein zeitgewichteter Durchschnitt der aktuellen Handelspreise, angepasst an die Finanzierungssätze.
• Stellt den aktuellen beizulegenden Zeitwert des Vertrags dar.

Schritt 4: Prämie oder Rabatt berechnen

Prämie:

• Wenn der Kontraktpreis über dem Indexpreis liegt, deutet dies auf eine bullische Stimmung hin.

Rabatt:

• Wenn der Vertragspreis unter dem Indexpreis liegt, deutet dies auf eine rückläufige Stimmung hin.

Berechnung:

(Vertragspreis – Indexpreis) / Indexpreis * 100

Schritt 5: Bestimmen Sie den Vertragswert

Long-Position:

• Positiver Wert, wenn der Vertragspreis bei Ablauf den Basispreis übersteigt.
• Kosten für den Kaufvertrag plus Finanzierungszahlungen.

Short-Position:

• Negativer Wert, wenn der Vertragspreis bei Ablauf unter den Basispreis fällt.
• Gewinn aus Verkaufsvertrag plus erhaltenen Finanzierungszahlungen.

Schritt 6: Liquidationen verstehen

Liquidation:

• Erzwungene Schließung einer Position, wenn diese eine bestimmte Margin-Anforderung unterschreitet.
• Sorgt für Marktstabilität und verhindert übermäßige Verluste.

Liquidationspreis:

• Der Preis, zu dem eine Position basierend auf der verfügbaren Marge des Händlers liquidiert wird.

Schritt 7: Positionen überwachen und anpassen

Ständige Überwachung:

• Überwachen Sie regelmäßig Vertragsraten, Indexpreise und Finanzierungssätze.

Positionsanpassungen:

• Passen Sie Ihre Positionen an veränderte Marktbedingungen an, um Verluste zu minimieren und Gewinne zu maximieren.
• Reduzieren oder schließen Sie Positionen, wenn die Finanzierungsraten ungünstig werden.